Perpetuals, Steepeners« Terug naar discussie overzicht

1. [verwijderd] 26 juni 2014 09:17

   auteur info

   •    [verwijderd]

     Lid sinds: 01 jan 0001

     Laatste bezoek: 01 jan 0001

   •    Aanbevelingen

     Ontvangen: 0

     Gegeven: 0

   •    Aantal posts: 0

   Verhandelbaarheid is ook nog wel een overweging waard, liever wat meer handel met als gevolg een lagere spread tussen laat- en biedprijzen.
   
   Otto, welke prefs heb jij momenteel?
2. [verwijderd] 26 juni 2014 11:51

   auteur info

   •    [verwijderd]

     Lid sinds: 01 jan 0001

     Laatste bezoek: 01 jan 0001

   •    Aanbevelingen

     Ontvangen: 0

     Gegeven: 0

   •    Aantal posts: 0

   Ik heb gisteren mijn 2de aankoop gedaan! :)..... op het USD pref. gebied. Heb gekozen voor de AEGON 6,50 (AED) Is wel callbaar inmiddels, maar geloof niet dat dit nu zo snel zal gaan gebeuren. Heb een kleine openingspositie gekocht op 25,28 USD. (zie wel hoe het loopt)
   
   Verder heb ik eerder deze week een positie gekocht in de 6,375% van Kilroy Realty ISIN: US49427F8014. Deze heb ik gekocht op 23,09 USD. Deze is te callen vanaf 15 aug 2017 op een koers van 25 USD. Geeft dus nu running yield van ongeveer 6,40%.(YTC nog niet uitgerekend) Er staat 100.000.000 USD vanuit. Niet echt heel veel handel maar ik ben zelf ook van de buy and hold.
   
   Kilroy Realty is in mijn ogen een redelijk solide onderneming, IR site is oke, de kwartaalverslagen zijn terug te vinden bij KRC News (onderin op de site)
   
   phx.corporate-ir.net/phoenix.zhtml?c=...
   
   www.sec.gov/Archives/edgar/data/10259...
   
   @Otto, via DEGIRO is bijna alles te verkrijgen en de kosten zijn erg laag, je betaalt 0,50 euro cent per transactie + 0,004 USD per aandeel, EURO's naar dollars wisselen doen ze op het moment van aankoop tegen de dan geldende spotprijs.
   
3. Otto Obligatie 26 juni 2014 20:19

   auteur info

   •    Otto Obligatie

     Lid sinds: 06 nov 2009

     Laatste bezoek: 19 dec 2024

   •    Aanbevelingen

     Ontvangen: 78

     Gegeven: 17

   •    Aantal posts: 739

   @locomotief: dat klinkt idd positief. Heb nu een VEB bottomline rekening bij Alex. Destijds 10.000 gulden voor betaald voor gegarandeerd de beste service en laagste kosten. Toch betaal ik voor aankoop van 1000 aandelen €15,- dus lijkt meer dan dat jij betaalt. Wellicht stap ik t.z.t. over. Probleem vind ik wel het uitlenen van aandelen, maar daar kun je een custody rekening voor opnenen (wel hogere kosten).
   Kilroy ziet er m.i. wel goed uit.
4. berendien 27 juni 2014 09:45

   auteur info

   •    berendien

     Lid sinds: 01 jan 2000

     Laatste bezoek: 20 dec 2024

   •    Aanbevelingen

     Ontvangen: 60

     Gegeven: 50

   •    Aantal posts: 514

   @locomotief
   Let er wel op dat op de 6,5% perp van Aegon WEL 'belasting' wordt ingehouden bij uitkering van de rente. Dat gebeurt niet met de andere prefs van Aegon en ING die op de NYSE genoteerd staan. Vraag met niet waarom die ene pref anders behandeld wordt.....
5. [verwijderd] 27 juni 2014 09:58

   auteur info

   •    [verwijderd]

     Lid sinds: 01 jan 0001

     Laatste bezoek: 01 jan 0001

   •    Aanbevelingen

     Ontvangen: 0

     Gegeven: 0

   •    Aantal posts: 0

   @Berendien, dank voor de info, dat wist ik inderdaad niet, zo zie je maar weer, hoe nuttig dit forum kan zijn. Ik hou ze voorlopig wel even aan en verreken de ingehouden bronbelasting wel met de fiscus.(ik neem tenminste aan dat dit moet kunnen)
   
   Ik zal binnenkort contact opnemen met IR van AEGON om te vragen wat hiervan precies de reden is. Ik zie het voorlopig maar als een leerzaam traject:(
6. zeurpietje 27 juni 2014 10:02

   auteur info

   •    zeurpietje

     Lid sinds: 04 dec 2008

     Laatste bezoek: 20 dec 2024

   •    Aanbevelingen

     Ontvangen: 1047

     Gegeven: 743

   •    Aantal posts: 3.586

   @Otto. heb nu een rekening bij DEGIRO geopend, ziet er erg professioneel uit. heb wel problemen in het zoeken van aandelen/obligatied. vind meestal niet op isincode. doe ik iets verkeerd/heb je tips hoe te zoeken.
7. [verwijderd] 27 juni 2014 10:55

   auteur info

   •    [verwijderd]

     Lid sinds: 01 jan 0001

     Laatste bezoek: 01 jan 0001

   •    Aanbevelingen

     Ontvangen: 0

     Gegeven: 0

   •    Aantal posts: 0

   @Zeurpietje, Als je bij DEGIRO in het hoofdscherm, rechts bovenin de juiste isincode invult en even wacht, verschijnt 9 van de 10 keer het instrument dat je zoekt.(er gaat een soort wieltje draaien als het systeem aan het zoeken is)
   
   Je kunt ook even bellen met de helpdesk als je bijvoorbeeld alleen het ticker symbool kent. Zij kijken dan in hun systeem en geven jou de juiste isin. Ik kreeg tot nu toe dan ook nog eens direct het prospectus per mail. Mijn ervaringen zijn zeer positief de helpdesk is zeer goed bereikbaar.
   
   Ook leuk is dat dividend door de DEGIRO op de ex-datum al vooruit wordt uitbetaalt, zij schieten het als het waar voor, zodat jij en ik weer snel over nieuw cash kunnen beschikken om via hun platform te beleggen:).
   
   Maar het leukste is natuurlijk dat het gewoon goed werkt, geen bewaarloon en fee's e.d. en zeker lage tarieven, zijn mooi meegenomen.
   
   Let wel op obligatie gebied hebben zij niet heel veel, er staat een lijst op hun site waar alle verhandelbare obi's in staan. Ik meen te herinneren dat alle Obli's op euronext genoteerd, via DEGIRO te verkrijgen moeten zijn, of via de helpdesk toe te voegen moeten zijn.
8. zeurpietje 27 juni 2014 12:48

   auteur info

   •    zeurpietje

     Lid sinds: 04 dec 2008

     Laatste bezoek: 20 dec 2024

   •    Aanbevelingen

     Ontvangen: 1047

     Gegeven: 743

   •    Aantal posts: 3.586

   bedankt Locomotief. de door jou eerder aangehaalde pref Kilroy isin US49427F8014 kan je wel vinden via "KILROY" maar niet via de isincode. beetje verwarrend. ga proberen een aantal fondsen die mij interesseren te laten toevoegen, kijken hoe dat werkt.
9. Royal Dutch Pim 27 juni 2014 13:41

   auteur info

   •    Royal Dutch Pim

     Lid sinds: 29 mei 2009

     Laatste bezoek: 20 dec 2024

   •    Aanbevelingen

     Ontvangen: 163

     Gegeven: 33

   •    Aantal posts: 1.681

   @zeurpietje
   welke fondsen interesseren jou daar ben ik benieuwd naar?
10. zeurpietje 27 juni 2014 15:06

    auteur info

    •    zeurpietje

      Lid sinds: 04 dec 2008

      Laatste bezoek: 20 dec 2024

    •    Aanbevelingen

      Ontvangen: 1047

      Gegeven: 743

    •    Aantal posts: 3.586

    heb de laatste tijd wat winst genomen, zit nog in een aantal perpen waarvan vervroegde aflossing voor de hand ligt.
    heb ook IKB, Raising cap.IKB, Resparc en nog een paar lange achtergestelde leningen en wat steepners.
    heb deze week wat gekocht in 6,7 AMRCPP op 23,25
    ga denk ik wat kopen in de Kilroy
    ben aan het spitten op de side:
    online.wsj.com/mdc/public/page/2_3024...
    kost veel tijd, maar is leerzaam.
    Aangezien ik geen kennis heb in het lezen van balansen moet ik afgaan op hetgeen ik lees op internet. De vooruitzichten die je leest in de jaarverslagen zijn bijna allemaal rooskleurig maar dat komt natuurlijk omdat je de slager zijn eigen vlees laat keuren.
    
11. Otto Obligatie 27 juni 2014 18:49

    auteur info

    •    Otto Obligatie

      Lid sinds: 06 nov 2009

      Laatste bezoek: 19 dec 2024

    •    Aanbevelingen

      Ontvangen: 78

      Gegeven: 17

    •    Aantal posts: 739

    @zeurpietje. Ik kijk altijd naar omzet irt omvang schulden, of een bedrijf winst maakt na aftrek van alles (m.n. rentebetaling ook over prefs) en of de cashflow in orde is.
    OVerigens grappig dat zo'n beetje iedereen (incl. ondergetekende) van ons in Resparc, raising cap, IKB, SRLEV, e.d. zit
12. [verwijderd] 30 juni 2014 17:59

    auteur info

    •    [verwijderd]

      Lid sinds: 01 jan 0001

      Laatste bezoek: 01 jan 0001

    •    Aanbevelingen

      Ontvangen: 0

      Gegeven: 0

    •    Aantal posts: 0

    @Berendien, vandaag reactie ontvangen van IR van AEGON, het zou "NIET JUIST" zijn als er bronbelasting zou worden ingehouden op de AEGON 6,50 USD (zoals eerder beschreven) Dit zou volgens IR een fout van jouw broker of bank zijn. Indien er toch bronbelasting wordt ingehouden kun je contact met AEGON opnemen, zij kunnen dan jouw bank of broker bellen om dit recht te zetten.(Zo is mij meegedeeld)
    
    Verder heb ik voor de liefhebber een overzicht gevonden welke Investment Grade prefs heeft.(misschien is het al reeds gepost)
    
    www.dividendyieldhunter.com/preferred...
    
    Misschien dat je even moet wachten tot het excel geladen is onder aan de pagina.
    
    Ik heb zelf zojuist gekocht de 6,375% van Public Storage. PSA-Y US74460W8423 Callbaar 03-07-2019 (gekocht @25,46 USD)
    
    Verder probeer ik een plukje te kopen van de KIMCO Realty 6,0 -KIM I - US49446R7944 (reeds callbaar maar onder pari) (Huidige koers 24,78) Handelt vandaag ex dividend als het goed is.
    
    Ben benieuwd of iemand op of aanmerkingen heeft:)
13. zeurpietje 1 juli 2014 09:55

    auteur info

    •    zeurpietje

      Lid sinds: 04 dec 2008

      Laatste bezoek: 20 dec 2024

    •    Aanbevelingen

      Ontvangen: 1047

      Gegeven: 743

    •    Aantal posts: 3.586

    weet iemand of er bronbelasting wordt geheven over de volgende pref.
    US25153Y2063 6.675 Deutsche bank call vanaf 2017 koers rond de 25,50
    kan het fonds bij DEGIRO niet vinden maar heb ze inmiddels gevraagd het toe te voegen. binckbank heeft hem wel.
14. Otto Obligatie 1 juli 2014 19:36

    auteur info

    •    Otto Obligatie

      Lid sinds: 06 nov 2009

      Laatste bezoek: 19 dec 2024

    •    Aanbevelingen

      Ontvangen: 78

      Gegeven: 17

    •    Aantal posts: 739

    bronbelasting is toch heel makkelijk te verrekenen in je belastingaangifte? Bij Alex staat buitenlands dividend en bronbelasting iig duidelijk aangegeven op het jaaroverzicht.
15. Otto Obligatie 1 juli 2014 19:42

    auteur info

    •    Otto Obligatie

      Lid sinds: 06 nov 2009

      Laatste bezoek: 19 dec 2024

    •    Aanbevelingen

      Ontvangen: 78

      Gegeven: 17

    •    Aantal posts: 739

    Bijgaand, met wat research erbij (call date, uitkering dividend, etc). Als er een tussen zit die jullie absoluut niet aantrekkelijk vindt hoor ik het graag met bijbehorende redenen natuurlijk.
    Criteria bij aankoop waren: meer dan 6% rendement, winst door het bedrijf (na aftrek van rentebetaling etc.), niet teveel schuld tov omzet, redelijke cashflow
    
    share Wells Fargo & Company 5.125% Pref 23% non cum, kwartaalritme, 15 maart, recordwinsten 15-dec-17 US9497467210
    
    cvpa Aegon 6.5% Pref Perpetual 2005 25% 30 jan, kwartaalritme, cumulatief 15-dec-10 NL0000062420
    
    share Capstead Mortgage 7.5% Pref 24% winstgevend, 15 januari kwartaalrente, cumulative 13-mei-18 US14067E6059
    
    share Costamare Inc 8.5% Pref Perpetual 26% 15-1, kwartaalritme, cumulatief, winst 21-jan-19 MHY1771G1281
    
    New York Mortgage Trust 7.75% Cumulative Pref 24% 15 jan, kwartaalritme, cum, winst 4-jun-18 US6496047092
    
    share Resource Capital 8.25% B Pref 24% 30 jan,kwartaalritme, cum, winst 2-okt-17 US76120W5004
    
    share Apollo Comm Real Estate Fin 8.625% Pref 26% 15 jan. Kwartaalritme, cum, winst, klein aantal 1-aug-17 US03762U4022
    
    share Box Ships Inc 9% Pref 31.12.2049 24% 1 januari, kwartaalritme, cum, winst, klein aantal 8-jan-16 MHY096751448
    
    share Callon Petroleum Co 10% Pref Perp-A 55% stand 50%, cumulative, kwartaalritme eind maart., winst 30-mei-18 US13123X4097
    
    share Santander Fin Pfd 10.5% Pref 26% kwartaalritme eind maart. Non-cum., winst 29-sep-14 USE8683R1448
    
    share JP Morgan Chase Co 5.5% Pref 23% winst, 1 maart kwartaalritme, non-cum, winst 1-sep-17 US48126E7500
    
    share Citigroup Inc 6.875% Pref Perpetual 26% aflossing. L series, 12e van de 2e maand, non-cum, kwartaalritme, winst 12-feb-19 US1729673335
    
    Barclays Bank PLC 8.125% 5 Pref 26% kwartaalrente, dollar, non-cumulative, non-cum, 15maart kwartaalritme,maakt winst 15-jun-13 US06739H362
    
    ING 7.2% Pref Perpetual 2002 25% kwartaalrente, cumulatief, dollar, 15maart kwartaalritme, winst 15-dec-07 US4568373017
16. [verwijderd] 1 juli 2014 20:24

    auteur info

    •    [verwijderd]

      Lid sinds: 01 jan 0001

      Laatste bezoek: 01 jan 0001

    •    Aanbevelingen

      Ontvangen: 0

      Gegeven: 0

    •    Aantal posts: 0

    Hi Otto, dank voor je openheid.
    
    Het gemiddeld rendement op je prefs is mooi, wat dat betreft zou ik de porto zo over willen nemen, al ken je mijn voorkeur voor cumulatieve prefs. Waardoor de banken in je lijst dan afvallen, voor mij dan (!), dit hoeft niet perse voor jou (of een ander) te gelden. Binnen het pakket prefs dat je noemt zit echter ook Boxships, actief in containervaart wat nogal beroerde business op het moment dus daar blijf ik zelf vanaf.
    
    Daarnaast zat ik wat in excel te klootviolen, dat is een hobby van me, waarbij ik een vergelijking maakte tussen het dividendrendement op Reits' en het dividendrendement op prefs van diezelfde Reits. In mijn optiek is daar waar de prefs een hoger dividend% hebben dan de aandelen, een mogelijke call waarschijnlijk. Immers waarom zou een Reit bewust meer dividend betalen op een pref dan dat ze op de aandelen betalen.
    
    Met deze optiek in mijn achterhoofd en een eerste blik op de pref lijst van www.dividendyieldhunter.com/preferred..., kom ik dan uit op:
    · KKR 7.375% LLC Preferred Stock KFN- 7.18%
    · Digital Realty Trust, Inc. DLR-F 6,74%
    · Kilroy Realty Corp. KRC-H 6,65%
    als mogelijke nieuwe beleggingen.
    
    
17. berendien 1 juli 2014 20:37

    auteur info

    •    berendien

      Lid sinds: 01 jan 2000

      Laatste bezoek: 20 dec 2024

    •    Aanbevelingen

      Ontvangen: 60

      Gegeven: 50

    •    Aantal posts: 514

    @locomotief. Het is inmiddels oplost met mijn broker. Dank voor het contact met IR van Aegon.
18. Otto Obligatie 1 juli 2014 21:59

    auteur info

    •    Otto Obligatie

      Lid sinds: 06 nov 2009

      Laatste bezoek: 19 dec 2024

    •    Aanbevelingen

      Ontvangen: 78

      Gegeven: 17

    •    Aantal posts: 739

    @limbabwaan, dank voor je reactie. Boxships vind ik een spannende,vandaar dat ik er beperkt in zit. KKR en Digital realty ga ik nakijken. Kilroy kan ik niet kopen bij Alex (ga t.z.t. overstappen op de Giro).
    Wat betreft het rendement op de prefs heb ik heimwee naar de tijd dat de perps tussen de 15-20% op jaarbasis deden, maar ik klaag niet over de bepaalde koerswinst...
19. [verwijderd] 1 juli 2014 23:59

    auteur info

    •    [verwijderd]

      Lid sinds: 01 jan 0001

      Laatste bezoek: 01 jan 0001

    •    Aanbevelingen

      Ontvangen: 0

      Gegeven: 0

    •    Aantal posts: 0

    Zoals eerder geschreven heb ik nog niet echt veel ervaring met pref's. Kan iemand mij uitleggen hoe het kan dat--> (Voorbeeld ING 6,2 ISP)
    
    Stel ik ben in het bezit van 100 stukken.
    
    Deze pref op 27-6 ex dividend gaat. (0,39 cent van de koers af gaat) Op 26-7 was de koers 25,65 - Stel ik verkoop op 26-7 mijn 100 stukken ik heb dan (zonder trans. kosten) 2.565 USD op de rekening .
    
    Op 7-6 is de record date. Ik koop 100 stukken aan op een koers van 25.35 betaal dus 2.535 USD.
    
    Vervolgens ontvang ik op 15-7 100 x 0,39 cent dividend = 39 USD.
    
    Ik heb dan wederom de 100 stukken in mijn porto waar ik effectief 2.535 - 39,00 = 2.496 voor betaald heb, terwijl op 26/6 verkocht heb op op een koers van 25.65 = 2.569 verkocht - 2.496 opnieuw aangekocht = 69 USD i.p.v. 39 USD dividend als ik ze niet had verkocht.
    
    Maak ik hier nu een denkfout of is dit het ei van columbus? Het door mij genoemde voorbeeld is gebaseerd op de huidige data.. (zie bijlage)
    
    Weet iemand waarom er op de betreffende data niet veel meer omzet is dan normaal, of zie ik nu iets vreselijk verkeerd?
20. objectief 2 juli 2014 11:30

    auteur info

    •    objectief

      Lid sinds: 19 mei 2011

      Laatste bezoek: 20 dec 2024

    •    Aanbevelingen

      Ontvangen: 5106

      Gegeven: 42

    •    Aantal posts: 26.811

    @Locomotief: de record date is de datum waarop gekeken wordt welke beleggers de notes op 26/6 in bezit hadden en dus dividend ontvangen. Dit is i.v.m. de levering van de stukken doorgaans enkele dagen na de ex datum en in dit geval 1/7. De kopers op 27/6 of later ontvangen pas dividend 1 kwartaal later.
    Als de koers op 6/7 25.35 was, dan ontvang je geen dividend.