Voorbeurs: Hallo Madrid? Hallo...?

Wat aardig dat jullie op mij hebben gewacht. Dinsdag 5 september was mijn laatste werkdag voor mijn vakantie en de AEX sloot op 328,66. Gisteren begon ik weer en afgelopen dinsdag sloot de index vergeleken met 5 september een keurige, edoch een rikkie lousy +1,78% hoger op 334,50.

Als ik de obligatie-, valuta en goudmarkt van de afgelopen weken negeer, hebben jullie in die drie weken dat ik weg was dus niet zoveel uitgespookt. Met gisteren rellen in Athene, gedoe in Spanje en een AEX die mijn vakantiewinst van +1,78% zo weer inleverde voelde ik me onmiddelijk weer thuis :-)

Tja, Spanje.... Wie twijfelt er nog aan dat ook dit land een bailout krijgt? Vraag is alleen wanneer en tegen welke prijs en of het al dan niet samen met Italië is. Vandaag beheerst het land vast de voorpagina's (en de koersen?), want het dient de ontwerpbegroting voor 2013 in. Karig en schraal, vrees ik.

Oh, die rentes

Als belegger houdt u hier uw feeling met Madrid: hoofdindex Ibex 35 en - vooral - hier de tienjarige Spaanse staat en de spread daarvan met Duitsland. Als u dan toch bezig bent, pikt u de Italiaanse tienjaars rente en spread ook mee, want dat land moet obligatieveilingen slijten. Wat wordt de rente?

Wat doen we verder vandaag? Paar puntjes die voor reuring kunnen zorgen. Spanje, maar ook Frankrijk presenteren hun ontwerpbegroting 2013 en iets in mij zegt dat niet iedereen hier even blij mee is. Het VK en VS herzien hun reeds vaak herziene BBP-cijfers KW2, ofwel die komen op -0,5% en +1,7% uit.

Duitse werkloosheid, M3 geldgroei EU - ja, die gáát maar door - jobless claims en cijfers van Blackberry-boer RIM completeren de agenda. Kortom, het kan een spannend dagje worden, hoewel beursdagen die op het oog spannend zijn, vaak heel saai eindigen. Gauw over naar de markten dan maar weer:

• Keurige futures! De Amerikaanse hebben zelfs al het verlies van gisteren bijna uitgepoetst
• Azië kleurt groen en Shanghai speert zelfs. Hebben de Chinezen soms dit stukje gelezen?
• EUR/USD doet landjepik met 1,29
• Goud, zilver en oliebenchmarks WTI en Brent lopen grofweg met aandelen op
• Keurig volgens de boekjes: als aandelen stijgen moeten obligaties terug, net als de roemruchte Bund future

Futures om 8:02 uur

• AEX (FTI): +0,64%
• Eurostoxx 50: +0,68%
• DAX: +0,62%
• Mini S&P 500: +0,49%
• Mini Nasdaq 100: +0,52%
• Bund future: -0,13%

Gekapitaliseerde markten

• Dow Jones: -0,33%
• S&P 500: -0,57%
• Nasdaq: -0,77%
• SOX: -0,63%
• Nikkei 225: +0,48%
• Hang Seng: +1,55% (tussenstand)
• MSCI World: -1,34%

BRIC-landen

• Bovespa: -0,04%
• RTS: +0,19% (avondhandel)
• BSE 30: +0,50% (tussenstand)
• Shanghai Composite: +2,89% (tussenstand)

Valuta, commodities & indicatoren

• Euro-dollar: +0,19% (1,2899)
• Olie (WTI): +0,42%
• Olie (Brent): +0,12%
• Gold World Spot: +0,25%
• Silver World Spot: +0,58%
• CRB Commodity Index: -0,97%
• VIX: +8,94% (16,81)

Obligaties

• 10 Year Note VS: 1,63%
• 30 Year Bond VS: 2,79%
• 10-jarige Duitse staat: 1,45%
• 10-jarige Franse staat: 2,19%
• 10-jarige Italiaanse staat: 5,19%
• 10-jarige Spaanse staat: 6,00%
• 10-jarige Nederlandse staat: 1,74%
• 10-jarige Belgische staat: 2,56%

Nieuws en agenda Nederland

• Kas Bank heeft een samenwerkingsovereenkomst gesloten met Deutsche WertpapierService Bank (dwpbank). De banken willen samen backoffice diensten aanbieden aan Europese financiële instellingen, zo maakten de bedrijven donderdag bekend. (AFN)
• Bedrijven in de AEX-index doen het slechter dan hun concurrenten in het buitenland. Hun omzetgroei blijft achter, net als de winstgevendheid en waardecreatie voor aandeelhouders (koerswinst plus dividend). Bovendien doen de AEX-bedrijven het relatief minder goed dan in 2008. Dat blijkt uit een onderzoek van adviesbureau Accenture. (FD)

Nieuws buitenland

• Asian stocks rebounded from the biggest slide in two months and the Australian dollar rose as China’s industrial profits fell for a fifth month, increasing speculation the government will do more to support economic growth. Emerging-market currencies strengthened.(Bloomberg)
• Mariano Rajoy will on Thursday attempt to stave off a backlash from financial markets by announcing budget plans for next year, as the Spanish prime minister faces the most testing 48 hours of his nine-month-old tenure. (FT)
• Spain's prospects of avoiding a government bailout appeared to recede as pessimism pervaded the country's financial markets and pushed its borrowing costs higher. (WSJ)
• EU regulators are set to suspend indefinitely an antitrust investigation into credit default swaps deals offered by clearing house ICE Clear Europe to nine banks, due to the lack of evidence, a European Commission source said on Wednesday. (Reuters)
• Chinese industrial companies’ profits dropped for a fifth month in August, adding to signs the nation’s economic slowdown is extending into a seventh quarter. (Bloomberg)
• Demonstrators clashed with police on the streets of Athens and Madrid in an upsurge of popular anger at new austerity measures being imposed on two of the euro zone's most vulnerable economies. (Reuters)
• A landmark U.S. fine for excessive speculation in the benchmark cotton futures market has revealed a startling new dimension to last year's blistering winter price rally: the biggest bull was a Chinese trader with a $510 million punt. (Reuters)

Grafiek van de Dag

Bayern geht wieder los met die Oktoberfeste! Fraaie research van UniCredit wat de invloed is van die jaarlijkse bierzuippartij - u weet wel, met die lange tafels, die Dirndl's met die grote literpullen bier en lustige Musik- in het economische powerhouse van Europa: Beieren dus.

Lukas Daalders Best of the Web

De dagelijkse verzameling links van IEX-columnist en Robeco-fondsmanager Lukas Daalder.

KW2-cijferkandidaten

• 22:00 Nike
• 22:00 Research in Motion

Marco-agenda

• 09:55 Duitsland: werkloosheid september (consensus: 6,8%)
• 11:00 EU: M3 geldgroei augustus (consensus: +3,2%)
• 11:00 VK: BBP KW2 (consensus: -0,5%)
• 11:00 Italië: obligatieveilingen
• 14:00 Spanje: ontwerpbegroting 2013
• 14:30 VS: BBP KW2 (consensus: +1,7%)
• 14:30 VS: weekly jobless claims (consensus: 378.000)
• 14:30 VS: orders duurzame goederen augustus (consensus: -5,0%)
• 16:00 VS: pending home sales augustus (consensus: +0,3%
• 17:00 VS: Kansas City Fed index september (consensus: 5,0)
• Frankrijk: ontwerpbegroting 2013