Herstel AEX zet waarschijnlijk door en hoe gaan cijfers ABN Amro en Ahold vallen?

De futures duiden op een verder herstel van de AEX-index, nadat de vice-gouverneur van Bank of Japan de Japanse beurs omhoog had gepraat en ook Wall Street gisteravond hoger was geëindigd.

We hebben vandaag twee cijferaars: ABN Amro en Ahold Delhaize. En in Denemarken staan de resultaten van beurslieveling Novo Nordisk op het menu.

ABN Amro: winstdaling 26%, rentebaten vallen mee

ABN Amro zag de nettowinst met ruim een kwart dalen, maar de winst was wel iets beter dan verwacht. De fees zaten in de lift. De rentebaten daalden, maar minder sterk dan verwacht. De bank stelde de vooruitzichten voor de rentebaten voor 2024 naar boven bij. Een meevaller is dat er €4 miljoen vrij viel in de stoppenpot, terwijl analisten juist hadden verwacht dat deze nog wat verder gevuld zou worden. Hier de cijfers op een rij:

En ook visueel:

Ahold Delhaize handhaaft outlook

Ahold Delhaize zag de omzet met 1,2% op jaarbasis stijgen (of met 0,7% tegen constante wisselkoersen). Dit was vooral te danken aan een groeiversnelling in Europa. In de VS daalde de omzet licht. De operationele winst was hoger dan verwacht. De retailer handhaafde de prognose voor 2024.

Onsje minder bij Novo Nordisk

Aandacht is er ook voor de Europese beurslieveling Novo Nordisk, dat het geld tegen de plinten ziet opklotsen dankzij de populaire obesitasmedicijnen Ozempic en Wegovy. Ditmaal leek het allemaal een onsje minder, in figuurlijke zin dan. De winst pakte lager uit dan verwacht. Het bedrijf schroefde wel de omzetprognose voor 2024 omhoog, maar verlaagde tegelijkertijd de winstprognose.

De angst is dat Novo Nordisk zijn voorsprong in deze booming markt aan het verliezen is. De Denen voelen de hete adem van Eli Lilly in de nek.

Bank of Japan praat Nikkei omhoog

De Japanse beurs is vannacht verder opgeklommen. Maandag kelderde de Nikkei-index nog met 12,4%, wat de slechtste dag was sinds Zwarte Maandag in 1987. De dag erna veerde de index met 10,2% op en vannacht met nog eens 2,9%. Dat laatste had alles te maken met geruststellende woorden van Shinichi Uchida, de vice-gouverneur van Bank of Japan. Volgens hem zal de centrale bank de rente niet verhogen als de markten instabiel zijn. Het voedde de hoop dat de soep waarschijnlijk niet zo heet gegeten wordt als deze wordt opgediend. Vorige week ging de rente voor de tweede keer dit jaar omhoog en hintte de Bank of Japan op meer renteverhogingen dit jaar.

Ook elders in Azië kleurden de koersenborden groen; met name bij techzware indices. Hier de standen van de belangrijkste indices, geklokt om 8.40 uur:

• Nikkei 225: +2,9%
• TOPIX (Japan): +4,1%
• Shanghai Shenzhen CSI 300: +0,5%
• Shanghai Composite index: +0,6%
• Hang Seng (Hongkong): +2%
• Kospi (Zuid-Korea): +2,3%
• Nifty 50 (India): +1,2%

Rebound techaandelen

Techaandelen waren in trek, met name TSMC en Samsung:

• Alibaba: +2,5%
• Baidu: +1,9%
• Prosus-deelneming Tencent: +2,3%
• Samsung: +4,3%
• TSMC: +4,3%
• Advantest: fractioneel hoger
• SK Hynix: +3,5%.

Voorzichtig herstel Wall Street

Wall Street heeft een deel van het verlies van maandag weggepoetst, maar moest aan het eind van de dag wel wat gas terugnemen. Wat het sentiment zeker goed deed, was het indrukwekkende herstel van de Nikkei 225. Dit zijn de slotstanden:

• S&P 500: +1% naar 5.240,03 punten
• Dow Jones: +0,8% naar 38.997,66punten
• Nasdaq: +1% naarr 16.366,85 punten
• Russsell 2000: +1,2% naar 2.064,30

Diverse grote techbedrijven die maandag een flinke dreun hadden gekregen, herstelden wat. Zo liep de koers van Nvidia, dat maandag nog 6% lager werd gezet, met 3,8% op en zagen we ook plussen bij Microsoft en Amazon.

Maar niet elk techbedrijf wist op te staan. Zo was de gifbeker bij Intel nog niet leeg en ging er nog eens 1,4% van de koers af. Daarmee is in de afgelopen dagen meer dan een derde van de beurswaarde van deze chipper verdampt. De Philadelphia Semiconductor Index (SOX), waarin de grootste chipaandelen zitten, eindigde wel 1% hoger, maar staat nog altijd ruim 10% lager dan een week geleden.

Ook bij Amerikaanse banken en vermogensbeheerders wisten zich te herpakken. Bank of America, Goldman Sachs, Morgan Stanley en JP Morgan kregen maandag nog onderuit de zak, maar werden de dag erna weer hoger gezet.

De AEX-aandelen op Wall Street lagen er wisselend bij. ASML verloor 1,1%, maar ING (+2,4%) wist aardig op te krabbelen.

Cijfers goed ontvangen

Ondertussen ging het cijferseizoen gewoon door. De cijfers van Caterpillar (+3%), Lucid Group (+3%) en vooral Uber Technologies (+10,9%) en Palantir (+10,4%) vielen bij beleggers duidelijk in de smaak.

Lucid is nog altijd verlieslatend, maar de fabrikant van elektrische auto's kwam met hoopgevend nieuws. De grootste aandeelhouder (een staatsfonds uit Saoedi-Arabië) gaat $1,5 miljard in het bedrijf investeren. Dat komt bekend voor. Branchegenoot Rivian, dat nabeurs met cijfers kwam, verraste de markt enkele weken geleden ook al met een forse kapitaalinjectie, van in dit geval Volkswagen.

... behalve Rivian en Super Micro Computer nabeurs

Die cijfers waren van Rivian waren, zoals dat heet, een mixed bag. De omzet was in de prik, maar het verlies was groter dan analisten hadden verwacht. De koers steeg voorafgaand aan de cijfers met 1,3% (vermoedelijk meeliftend met Lucid), maar kelderde in de nabeurshandel met bijna 7%.

Ook Super Micro Computer opende na sluiting van Wall Street de boeken. De omzet en winst per aandeel stegen hard, maar het was wel minder dan analisten hadden verwacht en ook de prognose viel tegen. Voordat de cijfers werden gepubliceerd steeg de koers met 1,3%, maar in de nabeurshandel ging er ruim 13% van af. Een aangekondigde aandelensplitsing kon beleggers niet op andere gedachten brengen.

De indicatoren:  

• De Europese beurzen gaan een hogere opening tegemoet.
• In Azië kleurden de koersenborden vannacht groen, vooral in Japan
• De CBOE VIX-index (graadmeter van volatiliteit) is verder gedaald naar 27,71. Een stuk lager dan maandag, maar nog altijd aan de hoge kant.
• De euro noteert 1,0911 ten opzichte van de dollar
• De Amerikaanse tienjaarsrente was de voorgaande dagen nogal gedaald, door de verwachting dat de Federal Reserve in september de rente weleens wat harder zou kunnen verlagen dan het eerder ingeprijsde kwartje (en mogelijk zelfs zou overgaan tot een noodrenteverlaging). Maar nu loopt de tienjaars weer met 3 basispunten op naar 3,91%.
  
• De Nederlandse noteert 2,507%.
• De goudprijs staat 0,2% hoger op $2.393 per troy ounce.
• De olieprijzen lopen voorzichtig op. Een vat WTI kost nu $73,18 en een vat Brent-olie $76,40.
• De bitcoin is weer voorzichtig aan het opkrabbelen en staat 1,3% hoger op $57.187.

Nieuws, shorts en agenda

• 08:40 Beursblik: JPMorgan zet OCI op de kooplijst
• 08:38 Meer omzet bij Siemens Energy
• 08:30 Herstel AEX zet waarschijnlijk door en hoe gaan cijfers ABN Amro en Ahold vallen?
• 08:28 Hogere opening AEX voorzien
• 08:20 Productie Duitse industrie omhoog
• 08:20 Ahold Delhaize handhaaft outlook
• 08:11 Duitse export daalt
• 08:06 Reuters: "Bank of Japan handhaaft rente als onrust aanhoudt"
• 07:39 Hoogste halfjaarwinst in 15 jaar voor Commerzbank
• 07:28 Herstelrally Japanse beurs houdt aan
• 07:23 Meevallende rentebaten voor ABN AMRO
• 07:21 Chinese export stijgt minder sterk dan verwacht
• 06:57 Europese beurzen openen weer hoger
• 06:50 Beursagenda: Nederlandse bedrijven
• 06:50 Beursagenda: buitenlandse fondsen
• 06:50 Beursagenda: macro-economisch
• 06 aug Super Micro Computer mist doelstellingen
• 06 aug Rivian ziet verlies weer wat oplopen
• 06 aug Beursupdate: AEX op Wall Street
• 06 aug Wall Street boekt degelijk herstel
• 06 aug Olieprijzen licht hoger gesloten
• 06 aug Wall Street weet herstel uit te bouwen
• 06 aug Broos herstel op Europese beurzen
• 06 aug Slotcall: beleggers komen wat op adem de Day After, forse dagwinst ASML

IEX maakt ook elke ochtend een overzicht van het belangrijkste nieuws in de ochtendbladen. Het volledige nieuwsoverzicht vindt u hier.

De AFM meldt deze shorts. Een flinke lijst:

Hier ziet Alfen:

En hier AMG:

Adviezen

Goldman Sachs heeft het het koersdoel van IMCD fors opgetrokken, van €180 naar €250, bij handhaving van het koopadvies.

Agenda: Disney

De agenda voor de rest van de dag is een beetje karig. Geen belangrijke macro-economische cijfers. Wel een paar Amerikaanse blue chips die met cijfers komen, waaronder Disney. En het aandeel PostNL gaat ex-dividend.

Hierbij tot slot nog de volledige agenda voor de rest van de dag:

• 09:00 PostNL ex €0,03 dividend
• 13:00 Hypotheekaanvragen - Wekelijks (VS)
• 13:00 Lyft - Cijfers tweede kwartaal (VS)
• 16:30 Olievoorraden - Wekelijks (VS)
• 21:00 Consumentenkrediet - Juni (VS)
• 22:00 Beyond Meat - Cijfers tweede kwartaal (VS)
• 22:00 Disney - Cijfers derde kwartaal (VS)

En dan dit:

Hedgefondsen zijn op koopjesjacht gegaan, het lijken de 3 dwaze dagen wel

Goldman’s prime book data suggests that Hedge Funds bought the dip in US tech stocks. Saw largest 1day buying of single stocks in 5 months. pic.twitter.com/faa5Nl1LPK

— Holger Zschaepitz (@Schuldensuehner) August 6, 2024

Toch luidt het devies: wacht tot het rode licht is gedoofd. Er kan immers nog een trein komen:

Why Market Experts Think It’s Too Early To Buy Fallen Stocks https://t.co/idj4hKiv2C

— Forbes (@Forbes) August 6, 2024

Dit wordt spannend. Zonder goedkeurend stempeltje van de RNA is het lastig voor politici. De wapenlobby is nog altijd sterk in de VS.

Tim Walz's relationship with the NRA explained: https://t.co/XY02kSzA7D pic.twitter.com/bS097WJxEc

— Forbes (@Forbes) August 6, 2024

U bent weer bijgepraat. Veel succes en vooral plezier vandaag!