Slotcall: AEX lijdt weekverlies van 4%, Flow lacht en CrowdStrike gooit reputatie aan flarden

AEX: -0,9% | AMX: -1,6% | AScX: -1,2% | S&P500: -0,5%

De highlights van vrijdag 19 juli: 

• De AEX is fors lager gesloten en kijkt daardoor aan tegen een weekverlies van bijna 4%.
• Een omvangrijke computerstoring op conto van CrowdStrike leidde wereldwijd tot chaos en een forse koersdreun voor het cybersecurity-aandeel.
• Wall Street is ook lager uit de startblokken gegaan.
• De goudprijs drijft steeds verder af van het eerder deze week bereikte all-time high, maar de bitcoin stijgt maar door.
• Ondertussen loopt paniekbarometer VIX op.

Wie had gehoopt dat vandaag op de beurs de zon zou uitbreken, komt bedrogen uit. De AEX ging lager van start en gleed in de loop van de middag verder weg. Daarmee sluit de index deze stormachtige beursweek wel in stijl af, want ook de andere dagen was het huilen met de pet op. Op weekbasis moet de index een verlies van circa 4% incasseren.

Stijgers waren vandaag met een lantaarntje te zoeken. Alleen DSM-Firmenich, ASR Nederland, KPN en UMG hielden het hoofd boven water. ASML wist zich een groot deel van de dag boven het vorige slot uit te wurmen, maar zakte vlak voor de finish toch weg. Ook Besi en ASMI eindigden in het rood.

Bij de AMX en AScX was het niet veel beter. Hier was het aantal winnaars eveneens dun gezaaid. De sterkste stijger was, weinig verrassend, Flow Traders (+0,6%). U koopt dit aandeel vooral voor dit soort dagen.

Foutje CrowdStrike leidt tot wereldwijde chaos

Het verhaal van de dag is natuurlijk de internationale computerstoring die zich wereldwijd voordeed; een van de grootste ooit. De chaos was enorm. Vakantiegangers stonden vertwijfeld met hun rolkoffers te wachten op hun vliegtuig dat niet ging. Ziekenhuispatiënten werden onverichterzake weer naar hun kamer gereden omdat hun operatie niet doorging. Bussen stonden werkloos in de remise. Het laat nog maar eens zien hoe kwetsbaar we zijn voor IT-storingen.

De bron was een software-update bij cybersecuritybedrijf CrowdStrike. De problemen deden zich alleen voor bij systemen die draaien op Windows. Gebruikers kregen dit te zien, de zogeheten 'Blue Screen of Death':

Enkele uren later werd alles weer opgestart, maar de vraag is welke gevolgen dit akkefietje heeft voor CrowdStrike. Beleggers nemen het zekere voor het onzekere, waardoor de koers ruim 9% lager staat. Dat ziet er dan zo uit:

Wat de financiële consequenties zijn voor CrowdStrike is nog niet te zeggen. Zeker is wel dat het bedrijf, dat het vooral van vertrouwen moet hebben, een flinke reputatieschade geleden.

Met de software van CrowdStrike is volgens analist Ivo Breukink niets mis. Biedt de huidige koersdip in dat opzicht een interessant koopmoment of kunt u er vanwege de vele zwaarden van Damocles die boven het bedrijf hangen te bungelen beter uw handen niet aan branden? Het oordeel van Breukink vindt u hier.

Een misser bij cybersecuritybedrijf CrowdStrike legt wereldwijd computersystemen plat. Heeft dat gevolgen voor het aandeel? https://t.co/6S3RViIJSe

— IEX Beleggersdesk (@Beleggersdesk) July 19, 2024

Wall Street stevent af op weekverlies

Ook Wall Street heeft er weinig zin in tot nu toe. De drie belangrijkste indices staan gebroederlijk in de min. Vooral de Dow Jones, die zich de voorgaande dagen goed staande had gehouden, heeft het zwaar. Ook de Russell 2000-index met Amerikaanse smallcaps doet een stapje terug.

Behalve de IT-storing gaat het cijferseizoen natuurlijk gewoon door. De oogst van vandaag wordt overwegend lauw ontvangen. Bij American Express is het glas vandaag halfvol. Het creditcardbedrijf verhoogde de outlook en de aangepaste winst per aandeel overtrof de verwachtingen van analisten. Maar de omzet stelde teleur, waarna het aandeel 3,8% lager koerst.

Bij SLB (bij u waarschijnlijk beter bekend als Schlumberger) waren zowel de winst als de omzet beter dan verwacht en daar wordt de dienstverlener aan de olie-industrie voor beloond met een koerswinst van 3%. Branchegenoot Halliburton (-4,3%) daarentegen krijgt de handen van beleggers níet op elkaar.

Beleggers kunnen vandaag ook reageren op de cijfers van Netflix en Akzo Nobel-concurrent PPG Industries, die gisteren na sluiting van Wall Street werden gepubliceerd. De resultaten van Netflix waren wederom op bijna alle fronten uitstekend. De omzetgroei pakte hoger uit dan voorspeld, dankzij een groter dan verwachte aanwas van abonnees. Analist Hildo Laman vond het opmerkelijk dat Netflix niet lijkt te willen inzetten op AI bij het creëren van content. Co-CEO Ted Sarandos zei hierover in de analistencall: ‘There’s a better business, a bigger business, in making content 10% better than in making it 50% cheaper.’ Ofwel: liever investeren in kwaliteit dan besparen op de kosten.

Ondanks de sterke cijfers staat de beurskoers iets lager. Of die reactie volgens Laman terecht is, leest u hier.

De kwartaalresultaten van Netflix waren weer op bijna alle fronten uitstekend. https://t.co/wYpTW8wGEC

— IEX Beleggersdesk (@Beleggersdesk) July 19, 2024

PPG (-3,5%) wordt verbannen naar de koopjeskelder. Het bedrijf heeft last van de malaise in de auto-industrie. Dit zette zowel de omzet als de winst onder druk en zorgde er ook voor dat PPG de verwachtingen omlaag moest schroeven.

Beursnieuws

• 14:34 Analisten positief over vooruitzichten ASMI
• 13:34 American Express verhoogt outlook
• 13:15 Iets meer omzet bij Halliburton
• 12:25 CrowdStrike werkt aan oplossing wereldwijde computerstoring
• 11:44 JPMorgan plakt koopadvies op Aedifica
• 10:31 Wereldwijde computerstoring legt vliegverkeer en andere diensten plat
• 08:18 Britse detailhandelsverkopen dalen harder dan verwacht
• 08:06 Duitse producentenprijzen verder gedaald
• 07:57 'Regering Japan verlaagt groeiverwachting 2024'
• 07:28 Trump wil inflatie aanpakken
• 06:35 Japanse inflatie blijft gelijk
• Alle nieuwsberichte vindt u hier

De brede markt

• De hoge weging van de chipsector werkte vandaag in ons nadeel: de AEX-index is harder gedaald dan de andere indices in Europa, die wat minder zijn volgeladen met chippers.
• De drie belangrijkste indices op Wall Street staan onder het vorige slot. De Dow staat 0,8 in de min, de S&P500 verliest 0,5% en de Nasdaq 0,6%.
• De Amerikaanse tienjaarsrente staat 4 basispunten hoger op 4,24%. De Nederlandse staat op 2,74%
• De CBOE VIX-index (graadmeter van volatiliteit) loopt nog verder op naar 16,49. Nog geen niveau om u zorgen over te maken, maar het getuigt wel van wat meer spanning.
  
• De euro noteert 1,0891 ten opzichte van de dollar.
• De goudprijs, die eerder deze week nog records verpulverde, lijdt vandaag een gevoelig verlies van 1,6% en noteert $2.403 per per troy ounce.
• De bitcoin daarentegen is nog altijd niet te stuiten. Vandaag loopt de koers met 3,8% op naar $66.213. Dat komt neer op een koersstijging van ruim $1.000 op weekbasis.
• De olieprijzen denderen ook omlaag: met zo'n 1%. Voor een vat WTI uit de VS wordt nu $79,75 betaald en een vat Brent uit de Noordzee kost $83,71.

Verder op het Damrak

Dit zijn de grootste stijgers en dalers van vandaag:

• Luchtvaartaandelen stonden vandaag onder druk door de computerstoring, die het luchtverkeer ontregelde. Air France-KLM is 2% lager de dag uit gegaan en Lufthansa en easyJet leverden vergelijkbare verliezen. Ryanair eindigde 0,9% lager.
  
• AkzoNobel (-2,6%) lijkt last te hebben van de tegenvallende cijfers van concurrent PPG Industries. Dinsdag komt het bedrijf zelf met cijfers.
• ASML werd getrakteerd op koersdoelverhogingen door Morgan Stanley, Deutsche Bank en Barclays, waarbij de nieuwe koersdoelen uiteen lopen van €920 tot €1.100. Maar dat kon een koersverlies van 1% niet verhinderen.
• Morgan Stanley kwam naar buiten met een advies- en koersdoelverlaging voor Randstad, in aanloop naar de kwartaalcijfers van dinsdag. Het koersdoel ging omlaag van €52 naar €46 en het aandeel werd van de kooplijst afgehaald. Ook beleggers zagen het aandeel niet zitten: de koers daalde met 1,6%.

Stijgers en dalers afgelopen week

Het mag geen verrassing zijn dat de beurzen een ronduit beroerde week achter de rug hebben, waarbij vooral techaandelen werden gedumpt. Hier de weekverliezen; kijk en huiver:

• AEX: -4%
• AMX: -1,6%
• AScX: -2,6%

ASML zag in enkele dagen tijd ruim 17% aan beurswaarde in rook opgaan. Besi (-13%) en ASMI (-10,9%) deden het niet veel beter. Ook Prosus (-6,5%), vorige week nog de grootste stijger, ging in de uitverkoop. Net als Adyen (-3,6%) en Philips (-3,5%). KPN en UMG trokken de kar, met koerswinsten van 2 tot 3%. Ook ABN Amro en ING hielden zich sterk.

In de Midkap liepen Fugro (+6,1%), Corbion (+4,1%) en Flow Traders (+3,7%) voor de troepen uit. Alfen (-8,6%) en AMG (-8,5%) sloten de rij.

Een etage lager bleek de bodem bij Ebusco (-12,9%) nog niet bereikt. TomTom (-12,1%) kreeg een forse koersdreun na de kwartaalcijfers, waarbij de navigatiespecialist de outlook voor 2025 introk. Ook Nedap (-5,7%) kreeg beleggers bepaald niet op de banken voor de Q2-cijfers. PostNL (+5,4%), het deze week cijferende Sligro (+2,1%) en Fastned (+0,5%) waren de enige stijgers in de AScX. De koersstijging van PostNL was waarschijnlijk te danken aan overnamefantasie. De Telegraaf publiceerde afgelopen week een interview met Michiel van Veen, directeur Benelux van UPS, die een overname van PostNL niet uitsloot om verder te kunnen groeien.

Grondstoffenprijzen onderuit, crypto's juist de lucht in

De grondstoffenprijzen gingen afgelopen week over een brede linie omlaag, waarbij vooral de daling van de zilver- en koperprijs opviel:

• Goud: -0,6%
• Zilver: -5,5%
• Koper: -7,7%
• WTI-olie: -4,2%
• Brent-olie: -2,7%

Cryptomunten daarentegen wisten de malaise van de voorgaande weken achter zich te laten. Dit wordt onder andere toegeschreven aan de gestegen winkansen van Donald Trump in de Amerikaanse presidentsverkiezingen. Hij is de cryptomarkt gunstig gezind. De bitcoinkoers schoot met 15,4% omhoog en ether steeg met 12,4%

IEX Beleggerspodcast: CEO van Renewi

In de IEX Beleggerspodcast ontving Pieter Kort  vandaag een speciale gast: Otto de Bont van afvalverwerker en recyclingbedrijf Renewi. Daarnaast besprak hij met IEX-analisten Hildo Laman en Martin Crum de belangrijkste ontwikkelingen op de beurs, zoals de forse koersdreun voor ASML, de chipoorlog tussen de VS en China, de comeback van de smallcaps en de rally van de goudprijs.

De koersdreun voor ASML, chipoorlog tussen de VS en China, de comeback van de smallcaps én een speciale gast: de CEO van Renewi.https://t.co/MRmD9m7ga4

— IEX.nl (@IEXnl) July 19, 2024

Agenda maandag: huizenprijzen en cijfers SAP

De komende beursweek gaat rustig van start. In de ochtend vertellen het CBS en het Kadaster hoe de huizenprijzen zich in juni hebben ontwikkeld. Door de woningschaarste en de loonstijgingen zijn deze de laatste maanden weer flink opgelopen.

's Middags verschijnt de Chicago Fed-index en 's avonds laat opent SAP de boeken over het tweede kwartaal.

Highlights rest van de week: ASMI, Besi, Unilever en hét Amerikaanse inflatiecijfer

De rest van de week valt er meer te beleven. Het meest interessante macro-economische cijfer is de Amerikaanse PCE-inflatie. Dat is het belangrijkste cijfer waar de Federal Reserve naar kijkt. Ook komen er diverse interessante bedrijven met cijfers, waaronder ASMI, Besi, Unilever, Relx, Tesla en Alphabet.

Op macro-economisch gebied worden dit de highlights:

• dinsdag: consumentenvertrouwen EU, bestaande-woningverkopen VS en rentebesluit Turkije
• woensdag: samengestelde inkoopmanagersindexen, nieuwe-woningverkopen VS
• donderdag: Ifo-index (Dld) en economische groei VS over tweede kwartaal
• vrijdag: PCE-inflatie VS en 'kleine' Amerikaanse consumentenvertrouwen

Het cijferseizoen komt in Nederland op stoom met:

• dinsdag: AkzoNobel, Randstad, Wereldhave, CM.com, Acomo (voorbeurs) en ASMI (nabeurs)
• woensdag: KPN (voorbeurs), UMG en Marel (nabeurs)
• donderdag: Besi, Unilever, RELX, Flow Traders, Aalberts, BAM, Arcadis, Vastned Air France-KLM (voorbeurs) en Euronext (nabeurs)
• vrijdag: Basic-Fit, Heijmans, Signify, Vopak, WDP en Ctac

In het buitenland komen onder andere deze bedrijven met cijfers:

• dinsdag: Coca-Cola, General Motors, UPS (na de lunch), Alphabet, Tesla, Texas Instruments en Visa (na sluiting Wall Street)
• woensdag: Deutsche Bank, BNP Paribas (voorbeurs), AT&T (na de lunch) en IBM (na sluiting Wall Street)
• donderdag: AbbVie, American Airlines, Harley-Davidson en Honeywell (na de lunch)
• vrijdag: Umicore, WDP (voorbeurs) 3M, Chevron, Exxon Mobil en Colgate-Palmolive (na de middagboterham)

Zo ver is het nog niet. Eerst weekend! Ik wens u gezellige en vooral zonnige dagen toe!