Ontvang nu dagelijks onze kooptips!

word abonnee
Van beleggers
voor beleggers
Uitgebreid zoeken

Beurscodes, betekenis en hulp bij zoeken

Europa

AEX
Euronext Amsterdam
BRU
Euronext Brussels
PSE
Euronext Paris
LIS
Euronext Lissabon
CHX
CBOE Europe, grote(re) EU aandelen
NAV
Investment Funds (NAV)

Noord-Amerika

NYS
New York Stock Exchange
OTC
CBOE BZX Exchange (US)
TSE
Toronto Stock Exchange

Kunt u een instrument niet vinden?

Zoek dan via de zogenaamde ISIN code. Elk instrument, aandeel etc. heeft een unieke code.

Kies vervolgens - wanneer er meerdere resultaten zijn - de notering op de beurs van uw keuze.

Waar vind ik die ISIN code?

Google de naam van het instrument, aandeel etc. met de toevoeging 'ISIN'.

Als zoeken op ISIN code geen resultaten oplevert hebben wij het instrument of aandeel niet in onze koersendatabase.

desktop iconMarkt Monitor
Markt vandaag Koersen Forum Premium IEX Expert
Home  /   Forum   /   TomTom   /   Opies Tomtom, maar dan echt.

Aandeel TomTom NL0013332471

Laatste koers (eur) Verschil Volume
4,546   +0,028   (+0,62%) Dagrange 4,482 - 4,592 144.093   Gem. (3M) 324,4K

Opies Tomtom, maar dan echt.

Volgen
44 Posts
Pagina: 1 2 3 »» | Laatste | Omlaag ↓
  1. forum rang 6 NewKidInTown 3 augustus 2011 16:44
    Hoewel de meesten wel weten hoe ik denk over de koersvooruitzichten van TOMTOM zal ik proberen dit geheel buiten dit draadje te houden.
    De bedoeling is om eens iets over opties (calls en puts dus) al of niet in combinatie met het aandeel te behandelen. Over het algemeen worden opties als heel erg gevaarlijk en speculatief beschouwd, vooral door de leek met geen enkele of weinig ervaring. Opties kunnen inderdaad een desastreus resultaat opleveren als er onnadenkend mee opgegaan wordt of op een manier waar ze niet voor bedoeld zijn. Dan kunnen ze levensgevaarlijk worden. Vergelijk het met een aardappelschilmesje (bestaan die dingen nog?), je kunt er iemand de halsslagader mee doorsnijden, maar daar is ie niet voor gemaakt of bedoeld.
    Het zelfde geldt eigenlijk voor calls en puts, als je weet wat je doet en bewust naar een bepaald doel toe werkt, kunnen ze zeer nuttig zijn en in tegenstelling tot wat de leek denkt, het risico behoorlijk beperken in plaats van vergroten.
    Ik ga hier niet een hele optiecursus neerkalken maar ga ervan uit dat de lezer hier een bepaalde basiskennis heeft.
    Toch even in het kort, er bestaan 2 soorten opties:
    CALLS - een calloptie geeft gedurende een bepaalde termijn (tot de einddatum) het RECHT om een onderliggende waarde, in dit geval een hoeveelheid van 100 stuks aandelen TOMTOM, te KOPEN tegen een bepaalde waarde, de UITOEFENPRIJS.
    PUTS - een putoptie geeft gedurende een bepaalde termijn (tot de einddatum) het RECHT om een onderliggende waarde, in dit geval een hoeveelheid van 100 stuks aandelen TOMTOM, te VERKOPEN tegen een bepaalde waarde, de UITOEFENPRIJS.
    met opties groter, je weet maar nooit.
  2. forum rang 6 NewKidInTown 3 augustus 2011 16:46
    My goodness, slechts 800 tekens, en hoeveel is dan wel 800 tekens precies ? Hier komt het vervolg.

    Een optie is dus een RECHT,
    diegene die een optie heeft gekocht, heeft een recht nl. een recht om te kopen (call) of het recht om te verkopen (put) terwijl
    de tegenpartij die een optie heeft verkocht, daarmee de koper een recht heeft verleend en dus een PLICHT op zich heeft genomen, nl de plicht om te kopen (put) of de plicht om te verkopen (call).
    Een koper die een recht koopt, betaalt daar een bepaalde premie voor aan de verkoper.
    Een verkoper die een bepaald recht verkoopt, ontvangt daar een bepaalde premie voor van de koper.
    Nou zijn er legio optie-series, verdeeld over verschillende afloopdatums en verschillende uitoefenprijzen. Voor de eenvoud ga ik er maar twee behandelen, één voorbeeld van calls en één voorbeeld van puts en met afloopdatum december 2011, niet heel korte termijn zoals augustus 2011 maar ook niet heel erg lang bijvoorbeeld juni 2013.
    Nou staat de koers van TOMTOM op dit moment van schrijven rond de 3,00, ik ga voor de eenvoud even uit van exact 3,00, dit zou voor de verdere uitwerking niet veel verschil mogen maken, het rekent alleen wat gemakkelijker.

    We hebben dus een aandeel, we hebben afgeleide instrumenten, opties in dit geval nl. calls en puts en ik heb het belangrijkste voor het laatst bewaard, we hebben beleggers met een bepaalde visie of verwachtingspatroon. Ik deel die beleggers in in drie soorten :

    - De positivo, deze belegger heeft de verwachting dat het aandeel sterk tot zeer sterk zal stijgen in de toekomst (in ieder geval op z'n laatst december 2011).

    - De neutrale belegger, deze denkt dat het aandeel de komende tijd, in ieder geval tot december 2011 niet erg veel zal zakken en ook niet erg veel zal stijgen.

    - De negativo, deze belegger heeft de verwachting dat het aandeel sterk tot zeer sterk zal dalen in de toekomst (in ieder geval op z'n laatst december 2011).

    Verder ga ik deze beleggers even onderscheiden in diegenen die de aandelen al in pf hebben en diegenen zonder stukken.
    Bovendien zal ik proberen de voordelen en nadelen van de beschreven oplossingen / constructies aan te geven en wat als de verwachting van de belegger niet uitkomt.
    Verder houd ik even geen rekening met de kosten. Deze zullen circa 0,025 per optie zijn en relatief zwaarder doortikken bij aandelen en opties die een lagere prijs hebben dan bij aandelen en opties met een hogere waarde. Wel iets om rekening mee te houden.
  3. forum rang 6 NewKidInTown 3 augustus 2011 16:49

    Verder ga ik in de voorbeelden uit van een belegger die 1.000 aandelen heeft of overweegt te kopen. Dit komt overeen met 10 opties, calls of puts, omdat deze elk een equivalent van 100 aandelen hebben.
    En het lekkerst voor diegenen die de stukken al hebben en dus positief zijn, bewaar ik voor aan het eind van deze posting. Dan zul je misschien zeggen, "die Kid is zo kwaad nog niet", of misschien "die Kid, wat een slijmbal, het is en het blijft een klootzak". Het zal me een zorg zijn, jullie weten inmiddels dat ik een hartstochtelijk belegger ben en blijf, met een duidelijke visie die ik niet onder stoelen of banken steek en altijd aan de buitenwereld mee deel, niet warm of koud word van kritiek, maar heb liever wel opbouwende en ter zake doende opmerkingen i.p.v. frustraties over het koersverloop waar ik ook nauwelijks iets aan kan doen.

    Dit even tussendoor, nu gaan we echt van start :
    Hoe zouden de drie types beleggers nu om kunnen gaan met deze afgeleide produkten ?
    1. De positivo, is uiterst optimistisch over het aandeel, verwacht dat het sterk tot zeer sterk zal stijgen. Hij heeft het aandeel al in pf of overweegt het.
    Die belegger die overweegt het aandeel aan te kopen maar nog niet heeft, heeft het volgende alternatief, koop niet het aandeel maar koop de call TOM dec 2011 3,20 voor 0,40.
    In dit geval 10 calls TOM dec 2011 3,20 à 0,40 is in totaal 10 x €40,00 = € 400.
    Order wordt opgegeven als: open buy 10 calls TOM dec 2011 eventueel limiet 0,40.
    Je hebt met deze calls hetzefde belang als de bezitter van de aandelen.
    Voordelen: je hebt aanvankelijk een aanzienlijk lager geinvesteerd dan wanneer je de aandelen direct had gekocht, je zou dan gelijk €3.000 hebben moeten investeren. Je totale risico is nu ook alleen maar de geinvesteerde €400.
    Mocht je verwachting niet uitkomen en het aandeel stijgt niet sterk maar daalt sterk naar bijvoorbeeld 2,00 dan is het maximale verlies die €400 ofwel €0,40 per aandeel i.p.v. 1,00 per aandeel of €1.000 voor de 1.000 aandelen. In dit geval risicoverlagend.
    Nadelen: als het aandeel min of meer gelijk blijft, dus op €3,00 blijft staan, lopen de opties waardeloos af, je had het recht om de aandelen voor €3,20 te kopen maar ze zijn gewoon op de beurs nog steeds voor €3,00 te koop.
    Als je verwachting wel uitkomt, de aandelen stijgen bijvoorbeeld naar €4,00, ga je van je rechten gebruik maken, je gaat de calls uitoefenen, ofwel je zegt tegen je bank, geef mij die aandelen maar voor €3,20 en vlot een beetje. Je hebt dan in totaal €0,40 + €3,20 = €3,60 betaald terwijl de aandelen op dat moment €4,00 waard zijn. Goeie keus geweest in dit geval terwijl het risico een stuk kleiner is geweest dan de aandelen zelf. Wel heb je in totaal €3,60 geinvesteerd i.pv. als je de aandelen direct voor €3,00 had gekocht. Duidelijk zal zijn dat als de stijging nog veel groter is, bijvoorbeeld naar €10,00 per aandeel dat de winst navenant groter zal zijn. De winst naar boven blijft onbeperkt net als wanneer je de aandelen in bezit hebt en het risico naar onderen is beperkt tot de prijs van de calloptie.
    De positivo's die de aandelen wel al in pf hebben, kunnen overwegen de aandelen te verkopen en i.p.v. de aandelen, de calls te kopen. Het risico wordt hierdoor aanzienlijk verkleind en de winstkansen blijven, alleen je betaalt een stukje premie.
    2. De neutrale belegger, denkt dat het aandeel niet veel zal doen de komende tijd tot december 2011.
    Hij heeft nog niet de aandelen in pf maar zou het geen ramp vinden als ie ze wel had.
    Hij zou nu de put dec 2011 TOM €2,80 kunnen gaan VERKOPEN, hij neemt de verplichting op zich gedurende de periode tot dec 2011 de aandelen te kopen. Hij ontvangt €0,27 per aandeel ofwel €270 in totaal voor 10 puts of 1.000 aandelen.
    Gaan de aandelen tegen verwachting in toch dalen tot onder de €2,80 dan zal hij verplicht worden de aandelen te kopen voor €2,80. Hij heeft echter wel €0,27 premie ontvangen zodat zijn aankoopprijs uiteindelijk €2,53 is, geen ramp, hij wilde de aandelen eigenlijk wel kopen voor €3,00 en is dus per saldo een stuk goedkoper uit.
    Dat is een voordeel.
    Nadeel: stel de aandelen stijgen fors, hij heeft alleen de ontvangen premie ontvangen en profiteert niet van de grote stijging, naar zeg €4,00 of misschien wel €10,00
    De andere neutrale belegger heeft de aandelen wel al in pf, wat zijn zijn mogelijkheden ?
    Hij kan zijn aandelen verkopen en hetzelfde scenario volgen als hierboven beschreven, dus PUTS verkopen.
    Een andere mogelijkheid is, de aandelen houden en calls verkopen, zie het eerste voorbeeld, calls TOM dec 2011 €3,20, hij verkoopt het recht om de aandelen te kopen. Gebeurt er niets met de koers, dan heeft ie de premie ontvangen van €0,40 per aandeel.
    Stijgt de koers fors, dan mag ie z'n aandelen inleveren voor €3,20. Moet geen ramp zijn, hij had de aandelen op €3,00 verwachtte er niets van en heeft toch nog €0,20 koerswinst van de aandelen en €0,40 premie ontvangen, dus samen €3,60 ontvangen terwijl zijn aandelen op moment van de beslissing slechts €3,00 waard waren.
    3. De negativo, is pessimistisch tot erg pessimistisch over de koers.
    Heeft de aandelen in pf. Wat te doen ? Je kunt de aandelen houden en de puts TOM dec 2011 €2,80 kopen voor €0,27, daalt het aandeel inderdaaad fors naar €2,00 dan kun je de aandelen verkopen voor €2,80 en heb je die €2,80 ontvangen minus de premie van €0,27. Je totale risico is dan afgedekt tot €2,53 i.p.v. wanneer je niets had gedaan.
    Ook kun je de aandelen direct verkopen voor €3,00. Je bent immers zeer pessimistisch over het aandeel.
    Op dat moment heeft de belegger geen aandelen meer in pf.
    Toch ben je sterk pessimistisch. Je zou kunnen overwegen alleen de PUTS te kopen voor €0,27. Daalt het aandeel inderdaad naar zeg €2,00 dan heb je op dat moment een put van €0,80 die je voor €0,27 hebt gekocht, behoorlijke winst.

    De meeste optieposities lopen niet tot de afloopdatum maar worden tussentijds al weer gesloten of verkocht of teruggekocht, al of niet met winst.

    Tot slot een kadootje voor de positivo's, ik ga dit draadje ook even plaatsen in de KK, wie weet wordt de belangstelling voor TOM al of niet gecombineerd
  6. VanillaSky 4 augustus 2011 10:51
    KBIT,

    Excuus dat ik er niet eerder op teruggekomen ben ik had gisteravond onverwachts een overvolle agenda. Op zich is je verhaal heel duidelijk, waarvoor mijn dank zoals ik al zei.

    Echter gezien ik nog nooit met opties heb gewerkt vraag ik me af hoe bepaalde dingen in de praktijk gaan, je zegt bijv.:

    "De meeste optieposities lopen niet tot de afloopdatum maar worden tussentijds al weer gesloten of verkocht of teruggekocht, al of niet met winst."

    Hoe gaat dit precies in zijn werk? Wie bepaalt wat er tussentijds met de optie gebeurt en op welke manier wordt je hiervan op de hoogte gebracht (ik zelf gebruik Alex, wellicht jij ook?)

    Wanneer een optie wel tot de afloopdatum doorloopt, hoe wordt dan bepaalt of deze ook daadwerkelijk wordt uitgevoerd? Kan degene met het RECHT om te kopen/verkopen dat bepalen, of hoe gaat dat?

    Daarnaast hoor ik ook wel eens mensen over het doorrollen van opties, volgens mij is dat de afloopdatum verlengen? Hier wederom de vraag hoe gaat dat exact in zijn werk?

    Excuus als je nu het gevoel hebt toch een optiecursus te moeten geven ;) Echter ik leer graag van mijn medemens en heb het gevoel dat je een aardige kijk hebt op de mogelijkheden met opties.

    Alvast bedankt.

  8. forum rang 7 Beperktedijkbewaking 4 augustus 2011 11:26
    Tja, ben zelf ook een redelijk actief optie-belegger in TT, maar heb gemengde gevoelens. Waar wil je naar toe?

    Wat ik waardeer:
    - Je beweert geen onzin, 'optie-technisch' klopt het (snel gelezen hebbend).
    - Je legt dingen aan de beginnende optiebelegger redelijk uit.
    - Je geeft zowel div. long- als short strategieën.

    Maar ook bedenkingen:

    - Een forumdraad is niet geschikt voor een optie-cursus. Daar komt meer bij kijken.
    - Beleggings-strategieën hangen ook af van je algehele portefeuille, en van je risico-profiel. Ik zal mijn zoon anders aanraden dan mijn oude moeder...
    - Beginners zou je moeten aanraden er helemaal vanaf te blijven, of slechts heel klein in te stappen, en tegelijk een optiecursus te gaan doen.

    Meer specifiek: je hebt het alleen over dec 2011 opties. Hoezo?
    Afhankelijk van m'n portefeuille, visie en risico-profiel kan ik mij ook andere afloopmaanden voorstellen. Ooit gehoord van time-spreads? Of iets diagonaals?

    Bedenk(!): Je handelt altijd tegen slimme professionelen. Per definitie verlies je dat, tenzij je een betere KT of LT visie op TT hebt.

    'Zomaar' een optie-taktiekje volgen is wishful thinking, en vaak suïcide.
    Sorry, ik weet waar ik het over heb, soms is de dagomzet in een bepaalde optieserie alleen van mij afkomstig, terwijl ik toch echt een kleine belegger ben.
  9. [verwijderd] 4 augustus 2011 11:37
    Hoi Vanilla,
    ik moet je enigzins teleurstellen, de starter van dit draadje, heeft gisteren te kennen gegeven dat ie er drie maanden tussen uit is, op vakantie. Ik vraag me af of ie onlangs zo veel verdiend heeft dat ie zich dit kan permitteren, maar dit ter zijde. Dus antwoord zul je volgens mij van hem voorlopig niet krijgen, maar je weet maar nooit, de wonderen zijn de wereld nog niet uit.

    Ik heb dit draadje ook met belangstelling gelezen, weet er ook wel het nodige van en ik moet zeggen, een interessant onderwerp, het draadje is volgens mij ook een waardevolle bijdrage, de opzet is goed MAAR het lijkt wel of naarmate het draadje(s) vorderde, de fut er bij KidBackInTown een beetje uit was, je ziet hem wegglijden, net of ie de zaak een beetje afraffelde. Maar goed, het is een heel verhaal natuurlijk, dat dan weer wel.

    Wat ik zei, ik weet er ook wel het nodige vanaf, ik zal proberen een paar van je vragen te beantwoorden.

    "De meeste optieposities lopen niet tot de afloopdatum maar worden tussentijds al weer gesloten of verkocht of teruggekocht, al of niet met winst."

    Hoe gaat dit precies in zijn werk? Wie bepaalt wat er tussentijds met de optie gebeurt en op welke manier wordt je hiervan op de hoogte gebracht (ik zelf gebruik Alex, wellicht jij ook?)

    Zowel de koper als de verkoper kan een positie sluiten op elk door hem gewenst moment als de optiebeurs open is. Je moet je ook niet voorstellen dat als ik een optie verkoop en jij koopt op dat moment diezelfde optie, dat wij vanaf dat moment tot elkaar veroordeeld zijn. Jij kunt een uur later die optie alweer verkopen of je positie sluiten als er ook maar ergens iemand is die de op dat moment door jou gevraagde prijs wil betalen. Ook de verkoper, ik in dit geval, kan de door mij aan jou verkochte optie een uur later al weer sluiten, dat betekent niet dat JIJ de van mij gekochte optie DUS weer aan mij moet terugverkopen, nee dat gebeurt gewoon anoniem en wie er op dat moment maar in de markt is.

    De opties kunnen op daarvoor geschikte momenten worden beschikbaar gesteld voor de handel, bijvoorbeeld, als er een expiratie is geweest, dus
    bepaalde series zijn afgelopen, dan wordt er een nieuwe serie gevormd. Daar kan vanaf dat moment in gehandeld worden. Maar kan ook zijn dat die serie al wel beschikbaar is, maar dat er niemand is die het interessant vind om te kopen en ook niemand wil verkopen. Optie is er dus wel, maar geen handel, dus geen openstaande posities. Meestal zijn de marketmakers die wel een bepaalde bied en laatprijs afgeven, met een marge daartussen.

    Ook kun je je voorstellen dat de koers van een onderliggende waarde enorm verandert, om even het aandeel TomTom te nemen, is gedaald in de loop van de tijd, dan zullen er na verloop van tijd ook opties met een lagere uitoefenprijs beschikbaar komen. Het zelfde kun je zien bij indexopties, als de AEX daalt, zullen er opties met een lagere uitoefenprijs beschikbaar komen. Als de AEX stijgt, dus hogere.

    Doorrollen wil niet zeggen dat de looptijd van een optie verlengd wordt, dat is niet mogelijk, die is van te voren vastgesteld en blijft onveranderd. Wel kunnen beleggers die een positie in bijvoorbeeld de calloptie augustus AEX 340 hebben, deze sluiten en een nieuwe positie openen bijvoorbeeld september AEX 340 of een andere uitoefenprijs.
    Stel je vond een maand geleden dat de AEX zou stijgen en je hebt de call AEX aug 340 gekocht want je verwachtte dat de AEX wel naar de 360 zou gaan vóór augustus, had je een mooie winst kunnen boeken. Echter de AEX ging dalen en de 340 zit er volgens jou niet meer in vóór de derde vrijdag van augustus. Je kunt dan die calls alsnog verkopen, natuurlijk tegen een veel lagere prijs, want de AEX is gezakt en de nog resterende tijd is grotendeels verstreken. Deze calls zullen als de AEX niet stijgt vóór afloopdatum, waardeloos aflopen. De koper heeft geld of premie betaald en de verkoper heeft premie ontvangen, verdiend dus.
    Je bent echter nog steeds wel optimistisch over de gehele beurs, wat zou je dan kunnen doen, je hebt de vorige aug verkocht en je koopt opnieuw AEX calls, nu de sept 320. Dat noemen ze doorrollen.

    Er is natuurlijk nog veel meer over opties te vertellen, bijvoorbeeld het verschil tussen index- en opties op aandelen. Heel kort dan, indexopties worden op afloop datum contant afgerekend, cash-settlement noemen ze dat. Je kunt moeilijk een mandje met AEX-aandelen leveren op einddatum of als ze uitgeoefend worden. Bij opties op aandelen worden de aandelen echt geleverd, als jij de call TomTom aug 3,00 hebt gekocht en jij wilt die aandelen NU hebben, geef je je bank de opdracht om de optie uit te oefenen, je krijgt dan a la minute de aandelen geleverd en je kunt ze een uurtje later weer verkopen.

    Verder zijn er nog combinaties mogelijk van verschillende opties, zogenaamde constructies zoals straddles, strangles, butterflies en noem maar op. Meer voor gevorderden maar wel leuk, moet je een paar jaar ervaring voor hebben, ik doe ze wel eens, maar meestal hou ik het simpel, kost ook het minste aan kosten.

    Tot zover, hoop dat je ook aan de inbreng van mij iets gehad hebt. Wie weet volgende keer meer.
  12. [verwijderd] 4 augustus 2011 12:12
    quote:

    Beperktedijkbewaking schreef op 4 augustus 2011 11:26:

    Bedenk(!): Je handelt altijd tegen slimme professionelen. Per definitie verlies je dat, tenzij je een betere KT of LT visie op TT hebt.
    De slimme professionelen zijn in staat de opties sterk te beinvloeden, daarom beter afblijven als kleine partikulier, tenzij je regelmatig met die jongens op stap gaat.
  13. VanillaSky 4 augustus 2011 12:49
    quote:

    Stapper schreef op 4 augustus 2011 11:37:

    Hoi Vanilla,
    ik moet je enigzins teleurstellen, de starter van dit draadje, heeft gisteren te kennen gegeven dat ie er drie maanden tussen uit is, op vakantie. Ik vraag me af of ie onlangs zo veel verdiend heeft dat ie zich dit kan permitteren, maar dit ter zijde. Dus antwoord zul je volgens mij van hem voorlopig niet krijgen, maar je weet maar nooit, de wonderen zijn de wereld nog niet uit.

    Ik heb dit draadje ook met belangstelling gelezen, weet er ook wel het nodige van en ik moet zeggen, een interessant onderwerp, het draadje is volgens mij ook een waardevolle bijdrage, de opzet is goed MAAR het lijkt wel of naarmate het draadje(s) vorderde, de fut er bij KidBackInTown een beetje uit was, je ziet hem wegglijden, net of ie de zaak een beetje afraffelde. Maar goed, het is een heel verhaal natuurlijk, dat dan weer wel.

    Wat ik zei, ik weet er ook wel het nodige vanaf, ik zal proberen een paar van je vragen te beantwoorden.

    "De meeste optieposities lopen niet tot de afloopdatum maar worden tussentijds al weer gesloten of verkocht of teruggekocht, al of niet met winst."

    Hoe gaat dit precies in zijn werk? Wie bepaalt wat er tussentijds met de optie gebeurt en op welke manier wordt je hiervan op de hoogte gebracht (ik zelf gebruik Alex, wellicht jij ook?)

    Zowel de koper als de verkoper kan een positie sluiten op elk door hem gewenst moment als de optiebeurs open is. Je moet je ook niet voorstellen dat als ik een optie verkoop en jij koopt op dat moment diezelfde optie, dat wij vanaf dat moment tot elkaar veroordeeld zijn. Jij kunt een uur later die optie alweer verkopen of je positie sluiten als er ook maar ergens iemand is die de op dat moment door jou gevraagde prijs wil betalen. Ook de verkoper, ik in dit geval, kan de door mij aan jou verkochte optie een uur later al weer sluiten, dat betekent niet dat JIJ de van mij gekochte optie DUS weer aan mij moet terugverkopen, nee dat gebeurt gewoon anoniem en wie er op dat moment maar in de markt is.

    De opties kunnen op daarvoor geschikte momenten worden beschikbaar gesteld voor de handel, bijvoorbeeld, als er een expiratie is geweest, dus
    bepaalde series zijn afgelopen, dan wordt er een nieuwe serie gevormd. Daar kan vanaf dat moment in gehandeld worden. Maar kan ook zijn dat die serie al wel beschikbaar is, maar dat er niemand is die het interessant vind om te kopen en ook niemand wil verkopen. Optie is er dus wel, maar geen handel, dus geen openstaande posities. Meestal zijn de marketmakers die wel een bepaalde bied en laatprijs afgeven, met een marge daartussen.

    Ook kun je je voorstellen dat de koers van een onderliggende waarde enorm verandert, om even het aandeel TomTom te nemen, is gedaald in de loop van de tijd, dan zullen er na verloop van tijd ook opties met een lagere uitoefenprijs beschikbaar komen. Het zelfde kun je zien bij indexopties, als de AEX daalt, zullen er opties met een lagere uitoefenprijs beschikbaar komen. Als de AEX stijgt, dus hogere.

    Doorrollen wil niet zeggen dat de looptijd van een optie verlengd wordt, dat is niet mogelijk, die is van te voren vastgesteld en blijft onveranderd. Wel kunnen beleggers die een positie in bijvoorbeeld de calloptie augustus AEX 340 hebben, deze sluiten en een nieuwe positie openen bijvoorbeeld september AEX 340 of een andere uitoefenprijs.
    Stel je vond een maand geleden dat de AEX zou stijgen en je hebt de call AEX aug 340 gekocht want je verwachtte dat de AEX wel naar de 360 zou gaan vóór augustus, had je een mooie winst kunnen boeken. Echter de AEX ging dalen en de 340 zit er volgens jou niet meer in vóór de derde vrijdag van augustus. Je kunt dan die calls alsnog verkopen, natuurlijk tegen een veel lagere prijs, want de AEX is gezakt en de nog resterende tijd is grotendeels verstreken. Deze calls zullen als de AEX niet stijgt vóór afloopdatum, waardeloos aflopen. De koper heeft geld of premie betaald en de verkoper heeft premie ontvangen, verdiend dus.
    Je bent echter nog steeds wel optimistisch over de gehele beurs, wat zou je dan kunnen doen, je hebt de vorige aug verkocht en je koopt opnieuw AEX calls, nu de sept 320. Dat noemen ze doorrollen.

    Er is natuurlijk nog veel meer over opties te vertellen, bijvoorbeeld het verschil tussen index- en opties op aandelen. Heel kort dan, indexopties worden op afloop datum contant afgerekend, cash-settlement noemen ze dat. Je kunt moeilijk een mandje met AEX-aandelen leveren op einddatum of als ze uitgeoefend worden. Bij opties op aandelen worden de aandelen echt geleverd, als jij de call TomTom aug 3,00 hebt gekocht en jij wilt die aandelen NU hebben, geef je je bank de opdracht om de optie uit te oefenen, je krijgt dan a la minute de aandelen geleverd en je kunt ze een uurtje later weer verkopen.

    Verder zijn er nog combinaties mogelijk van verschillende opties, zogenaamde constructies zoals straddles, strangles, butterflies en noem maar op. Meer voor gevorderden maar wel leuk, moet je een paar jaar ervaring voor hebben, ik doe ze wel eens, maar meestal hou ik het simpel, kost ook het minste aan kosten.

    Tot zover, hoop dat je ook aan de inbreng van mij iets gehad hebt. Wie weet volgende keer meer.
    Bedankt voor het uitgebreide antwoord. Het lijkt erop dat jij er ook voldoende vanaf weet, toevallig de zoon van KBIT? :)

    Wat is overigens jouw mening m.b.t. de opmerking van BWR dat het voor de particuliere belegger zeer moeilijk is hier rendement uit te halen?

    Om even in de woorden van KBIT af te sluiten (aangezien hij er niet is).. The kids are alright.

    Vanillasky
  15. forum rang 7 Beperktedijkbewaking 4 augustus 2011 16:48
    quote:

    VanillaSky schreef op 4 augustus 2011 12:49:

    [...]

    Bedankt voor het uitgebreide antwoord. Het lijkt erop dat jij er ook voldoende vanaf weet, toevallig de zoon van KBIT? :)

    Wat is overigens jouw mening m.b.t. de opmerking van BWR dat het voor de particuliere belegger zeer moeilijk is hier rendement uit te halen?

    Eveneens waardering voor Stapper voor zijn heldere uitleg. Maar ik blijf erbij: begin als beginner klein en voorzichtig.

    Ben je op LT niet pessimistisch over TT, koop dan gewoon de aandelen (ze zijn nu niet duur), en leg er evt. een paar out-of-the money lang lopende putjes onder. Gekochte puts dus, als verzekering.
    (NB. In plaats van TT direct kopen kan je ook licht-itm puts schrijven, met winst. Bij een evt. hoog overnamebod loop je dan wel winst mis!).

    Ben je pessimistisch, doe dan niks of koop puts of put-spreads (wel op de transactiekosten letten).

    Het schrijven van TT-opties (behoudens de bovengenoemde uitzondering) zou ik op dit moment niet doen, tenzij je ervaren bent, er elke dag boven op zit en ze sluit cq doorrolt zodra nodig. (Maar wie ben ik?)
  18. [verwijderd] 4 augustus 2011 17:10
    quote:

    Beperktedijkbewaking schreef op 4 augustus 2011 17:02:

    Nee hoor.
    Ik heb onlangs voor het eerst in 8 jaar m'n alias veranderd, en ben niet op vakantie.

    Waarom staat jouw vorige alias er dan niet bij?

    Volgens mij wordt de verandering aangegeven en die staat er niet

    Als je niets te verbergen hebt, wat was dan jouw vorige alias?
  19. forum rang 7 Beperktedijkbewaking 4 augustus 2011 17:40
    quote:

    JanK1 schreef op 4 augustus 2011 17:10:

    [...]

    Waarom staat jouw vorige alias er dan niet bij?
    Volgens mij wordt de verandering aangegeven en die staat er niet
    Als je niets te verbergen hebt, wat was dan jouw vorige alias?
    Kom Jan, doe niet zo moeilijk. Ik veranderde m'n alias omdat (teveel) mensen mijn echte naam begonnen te raden.
    Waarom m'n vorige alias er niet bij staat weet ik ook niet. Dat hangt wellicht af van de manier van invoeren (ik moest effe zoeken hoe dat ging, weet ik veel), maar dat moet je verder aan iex vragen.
    Hoe dan ook, als je op mijn alias klikt zie vanzelf wat ik ook vroeger over TomTom postte. Niks geheimzinnigs aan.
  20. [verwijderd] 4 augustus 2011 17:54
    quote:

    Beperktedijkbewaking schreef op 4 augustus 2011 17:40:

    [...]

    Kom Jan, doe niet zo moeilijk. Ik veranderde m'n alias omdat (teveel) mensen mijn echte naam begonnen te raden.
    Waarom m'n vorige alias er niet bij staat weet ik ook niet. Dat hangt wellicht af van de manier van invoeren (ik moest effe zoeken hoe dat ging, weet ik veel), maar dat moet je verder aan iex vragen.
    Hoe dan ook, als je op mijn alias klikt zie vanzelf wat ik ook vroeger over TomTom postte. Niks geheimzinnigs aan.

    Okay
44 Posts
Pagina: 1 2 3 »» | Laatste |Omhoog ↑

Meedoen aan de discussie?

Word nu gratis lid of log in met je emailadres en wachtwoord.

Direct naar Forum

Premium

Vrijwel alles valt tegen bij TomTom

Het laatste advies leest u als abonnee van IEX Premium

Inloggen Word Abonnee

TomTom Nieuws

  1. Oprichter TomTom koopt 81.000 aandelen
  2. Medeoprichters TomTom kopen eigen aandelen in
  3. ArcelorMittal en Aperam weekwinnaars
  4. TomTom wil Pete Thompson benoemen als commissaris
  5. Slotcall: verlies AEX smelt weg, TomTom in uitverkoop, Palantir op schild gehesen
  6. Verlies TomTom iets groter dan verwacht
  7. Beursblik: TomTom verkleint verlies verder
  8. TomTom meldt innovatie met Orbis-kaarten
  9. Esri voegt data en kaarten TomTom toe
  10. Slotcall: eindsprint bezorgt AEX dag- en weekwinst, TomTom rent iedereen voorbij