Ontvang nu dagelijks onze kooptips!

word abonnee
Van beleggers
voor beleggers
desktop iconMarkt Monitor
  • Word abonnee
  • Inloggen

    • Geen account? Registreren

    Wachtwoord vergeten?

USG People« Terug naar discussie overzicht

Week 44: de week van de waarheid

537 Posts
Pagina: «« 1 ... 5 6 7 8 9 ... 27 »» | Laatste | Omlaag ↓
  1. forum rang 6 tatje 27 oktober 2015 12:55
    Kom net thuis en had 13,40 in gedachten.

    Dus teleurgesteld ben ik niet.

    Waarom zou dat tuig USG PEOPLE loslaten, kleine kopertjes zijn er niet.
    Omzet na 4 uur handelen 165000 na heel goede ABU cijfers en een stijgende trend !

    Het enige positieve is dat het tuig met deze abucijfers de koers niet echt durft af te straffen.

    Maar geen kopertjes, dan wel blokkeren :-)
  2. forum rang 6 tatje 27 oktober 2015 15:19
    Ik denk dat regel 1 is, de grote jongens kopen niet op ons beursje.
    Ik denk dat wij kleintjes misschien voor 10% van de dagelijkse handel op ons beursje zorgen, de rest is manipuleren om ons te verleiden.

    1 of een paar partijen de LPs controleren de koers en verzamelen voor de grote jongens.

    Dus de LPs hebben een eigen beursje, waar grote kopers en verkopers zich kunnen melden en bij veel kopers zal de LPs ons ook proberen te verleiden te verkopen op ons beursje zodat zij kunnen kopen en verkopen.

    Kan geen grote jongen op ons beursje kopen of verkopen, dan zouden er gigantische koers fluctuaties ontstaan.

    Een volgende stap zou zijn, als USG PEOPLE ooit valt, om in contact te komen met oud medewerkers van zo n LP, om te achterhalen hoe ze precies werken.

    Met een paar mensen mag het dan wat kosten lijkt me.

    We moeten precies weten van de hoed en de rand !

    Nu gissen we ons te pletter.

    Aldus Jip tegen Janneke :-)
  3. forum rang 6 tatje 27 oktober 2015 15:32
    quote:

    Baudolino schreef op 27 oktober 2015 10:34:

    [...]
    Staat nog een zin achter: "Randstad ging toen uit van een belangrijk valuta-effect vanuit de dollarkoers." :-)

    Niettemin afgaande op de analistenverwachtingen in het bericht zou je vermoeden dat USG deze week Randstad nog wel eens stevig zou kunnen gaan outperformen qua EBITA-groei
    Ja Baudolino, gaat USG PEOPLE , Randstad outperformen qua EBITA - groei.

    Randstad had in Q3 2014 een ebita marge van 4,7%
    USG PEOPLE had in Q3 2014 een ebita marge van 4,6%

    Wij hebben een berekening gemaakt.
    Q3 2015
    Omzet 683 ebita 39,5
    Ebita marge van 5,78%

    Vorig jaar was het 4,6% en nu een berekening van 5,78% een ebita marge groei van 25,63%

    Vorig jaar Q3 was de ebita 28,8 en nu berekenen we 39,5 is een groei van 37,15%.

    Ik denk als we de berekeningen halen, dat we over Randstad heen gaan.

    Trouwens vorig jaar in Q4 had Randstad een ebita marge van 4,4% en USG PEOPLE van 4,6%.

    Ik denk dat USG PEOPLE dit jaar met Randstad in 2e helft van 2015 de vloer aanveegt :-)

    Ik denk ook mocht er volgend jaar rond de 6% groei zijn, dat USG PEOPLE voor heel 2016, de vloer aanveegt met Randstad.

    Weg met die 20% koersverschil zou ik zeggen !
  4. forum rang 6 tatje 27 oktober 2015 15:43
    Gezien het feit dat er vorig jaar een uitfasering in Q3 was van bijna 12 miljoen.

    Gezien het feit, dat de 3 kleine overnames pas in Q4 2014 kwamen, in Q2 2015 had online business solutions een omzet van 3 miljoen, ik denk gezien de uitspraak van Rob zandbergen, "" versnelling in 2e helft 2015, dat we met online business solutions OBS richting 5 miljoen gaan in Q3 2015.

    12 miljoen en 5 miljoen die er vorig jaar in Q3 2014 niet waren.

    Mag dan 683 inderdaad de onderkant zijn.

    Spannend !

    Kosten vorig jaar Q3 2014 96,4 !!
    Q1 en 2 2015 zijn allebei met 2 miljoen per kwartaal YoY gestegen.

    Laat ik Q3 2015 ook met 2 miljoen stijgen van 96,4 naar 98,4 en ik trek er de eerste voordelen INTREST en optimalisering vanaf , dan zit ik weer op 96,4.

    Maar ik weet niet of het logisch is, als Q 1en 2 2015 YOY per kwartaal met 2 miljoen stijgen, dat je dat door mag rekenen naar Q3 en 4 2015
  5. BulIisch 27 oktober 2015 16:35
    quote:

    gerrit 69 schreef op 27 oktober 2015 14:45:

    [...]

    Hoi Bullisch

    Speel jij zelf ook mee met het IEX BEURSSPEL...?

    Groet Gerrit

    Dag Gerrit,....nee ik speel geen spelletjes ;-)
    Als het om de beurs gaat doe ik alles voor het echie.

    Ik weet niet eens wat het Beursspel inhoudt.
    Maar wel al vaker mijn verbazing uitgesproken hier over dat het vlaggetje van dit Beursspel vaak voorberus al aangeeft waar het naar toe gaat met het aandeel voor de dag.

    Ik heb mij hier al eerder afgevraagd wie er mee (kunnen) doen aan het Beursspel / wie dat nou zijn, aangezien het vlaggetje voorbeurs keurig aangeeft of het een goede / matige of slechte dag wordt.

    Je moet er maar eens op letten.

  6. gerrit 69 27 oktober 2015 17:02
    quote:

    Bullisch schreef op 27 oktober 2015 16:35:

    [...]

    Dag Gerrit,....nee ik speel geen spelletjes ;-)
    Als het om de beurs gaat doe ik alles voor het echie.

    Ik weet niet eens wat het Beursspel inhoudt.
    Maar wel al vaker mijn verbazing uitgesproken hier over dat het vlaggetje van dit Beursspel vaak voorberus al aangeeft waar het naar toe gaat met het aandeel voor de dag.

    Ik heb mij hier al eerder afgevraagd wie er mee (kunnen) doen aan het Beursspel / wie dat nou zijn, aangezien het vlaggetje voorbeurs keurig aangeeft of het een goede / matige of slechte dag wordt.

    Je moet er maar eens op letten.
    Nee, ik speel ook niet mee, maar wat ik zo snel gelezen heb kun je gratis meedoen en kun je er zelfs een prijs mee winnen.
    Wat dan die prijs in houd weet ik ook niet, maar je speelt met andere forumleden een soort competitie die na elke laatste beursdag van de maand weer opnieuw begint.
    Als ik een paar gratis aandelen USG kan winnen zal ik me er toch eens in verdiepen-ha-ha
    Het viel mij trouwens op dat de " beursmaffia " de AEX vandaag precies op de 460 liet expireren.
    Daarmee is wel aangetoond dat onze beurs op sommige dagen toch eenvoudig is te manipuleren.

    Groet van Gerrit
  7. [verwijderd] 27 oktober 2015 17:12
    De dagwinst van Randstad is ook weer verdampt en Brunel gaat vandaag (al is het met weinig volume) flink in het rood. Ben benieuwd waar USG vandaag eindigt. Volgens mij moeten we vrijdag eindelijk eens omhoog kunnen knallen na kwartalen en jaren van flink dalen na bekendmaking van de cijfers.
  8. gerrit 69 27 oktober 2015 17:16
    quote:

    RickBreda schreef op 27 oktober 2015 17:12:

    De dagwinst van Randstad is ook weer verdampt en Brunel gaat vandaag (al is het met weinig volume) flink in het rood. Ben benieuwd waar USG vandaag eindigt. Volgens mij moeten we vrijdag eindelijk eens omhoog kunnen knallen na kwartalen en jaren van flink dalen na bekendmaking van de cijfers.
    Tja Rick, omhoog lullen is moeilijker dan omlaag kletsen is mijn ervaring.
  9. [verwijderd] 27 oktober 2015 17:32
    Ha Tatje

    USG verwacht dat kosten voor 2015 gemiddeld onder de 16% blijven.
    Was voor Q1 16,9 en voor Q2 16,3 dus stel dat we voor Q3 nemen 15,8 en Q4 15,2.

    683*15,8% = 107,9 mio aan kosten. Vorig jaar Q3 lagen kosten echter op 15,5% dus kosten ook lager.

    Omzetgroei in Frankrijk en Belgie hebben tot kostenverhoging geleid in eerst jaarhelft, NLD en DE waren kosten gedaald en als gevolg van overname ook nog eens 0,65 miljoen extra operationele kosten per kwartaal. Totale stijging was 1,9%. Kosten zijn dan circa. 108 mio. Bij een brutoresultaat van 140 komt er dan een EBITA uit van 132.

    Had bij schetsmatige berekening in mijn post 15 okt 15.00u de kosten stabiel gehouden op 101 maar volgens deze benaderingswijze vallen deze dus mogelijk hoger uit.

    Ben er nog niet helemaal uit ... straks miss nog maar ff naar kijken

    Voordelen m.b.t. verminderde financieringslasten m.i. niet meetellen want die zitten niet in EBIT earnings before interest.
  10. forum rang 6 tatje 27 oktober 2015 17:56
    quote:

    Baudolino schreef op 27 oktober 2015 17:32:

    Ha Tatje

    USG verwacht dat kosten voor 2015 gemiddeld onder de 16% blijven.
    Was voor Q1 16,9 en voor Q2 16,3 dus stel dat we voor Q3 nemen 15,8 en Q4 15,2.

    683*15,8% = 107,9 mio aan kosten. Vorig jaar Q3 lagen kosten echter op 15,5% dus kosten ook lager.

    Omzetgroei in Frankrijk en Belgie hebben tot kostenverhoging geleid in eerst jaarhelft, NLD en DE waren kosten gedaald en als gevolg van overname ook nog eens 0,65 miljoen extra operationele kosten per kwartaal. Totale stijging was 1,9%. Kosten zijn dan circa. 108 mio. Bij een brutoresultaat van 140 komt er dan een EBITA uit van 132.

    Had bij schetsmatige berekening in mijn post 15 okt 15.00u de kosten stabiel gehouden op 101 maar volgens deze benaderingswijze vallen deze dus mogelijk hoger uit.
    Ha Baudolino,

    Leen zei bij Q2 dat er nog wat ruimte was in Nederland, overcapaciteit, dus de kostenstijging is moeilijk te berekenen.

    Verder zei Rob dat de eerste voordelen van het optimaliseringsplan "" kick inn in 3e kw.

    Ik ga voor de verlaging kosten door optimalisering en Intrest voordelen uit van 2 a 3 miljoen .

    Bankzitters per 1 september weg, dus 1 maand kosten voordeel.
    Intrest niet veel, maar 1e verkoop CICE vordering in augustus, misschien factoring toen al verminderd.

    Als ik OBS op 5 miljoen zet en de uitfasering op 12.

    Q3 2014 was 623 met 17 is 640, is 683 dan niet te laag !

    Ik bedoel, dat is het percentage op 640 naar 683 niet veel ! 6,71%.

    Kosten helemaal door tellen, stijging omzet stijging kosten, moeilijk !!

    Hebben kostenreductie zeker 2 a 3 miljoen optimalisering en intrest voordelen.

    Verder zei Leen, er was nog een behoorlijke overcapaciteit in Nederland, dus voor een stuk omzet geen kosten tellen.

    Kostenverhoging in Frankrijk en Belgie in Q2 was ook voor de groei die nog moet komen, zei het management.

    Dus professionals hebben 1 maand minder kosten ( geen loon bankzitters ) en waarschijnlijk ook wat ontslagen in de top van engineering, gezien de uitspraak van Rob, some changes on the top !

    Dus ik verwacht dat de ebita van de professionals al wat aantrekt, maar in Q4 gaat knallen, want dan staan die bankzitters zeker niet meer op de loonlijst.
  11. [verwijderd] 27 oktober 2015 18:26
    Was ik ook maar een believer, dan hoefde ik mij hier niet in te verdiepen :)

    Maar nu wil ik het ook weten ook hoe het zit met de kosten

    Tatje je hebt gelijk factoring valt onder verkoopkosten dus werkt idd. door denk dat effect nog beperkt is omdat lopende het kwartaal is gedaan denk aan orde van grootte bijv 300k. Kostenverhoging a.g.v. acquisities in Q3 zoogzuster etc laat ik ook buiten beschouwing laten we zeggen strepen we tegen elkaar weg.

    Even op rijtje gezet wat is gebeurd met kosten vanaf Q3 vorig jaar.

    Q3 structuuroptimalisatie professionals doorgevoerd besparing kosten op jaarbasis 3,5 mio per Q1 2015
    Q4 Secretary plus optimalisatie besparing 3 mio per jaar per Q1 2015
    Q1 toename kosten a.g.v. CAO en faciliteren groei frankrijk en duitsland 2mio
    Q2 toename kosten a.g.v. acquisities 0,8 eerst gemeld in Q2

    Dit zou betekenen voor kosten Q3 i.r.t. vorig jaar: -1,6 besparing en stijging 2,8 mio, totaal a.g.v. deze maatregelen 1,2 miljoen stijging kosten. Gat tussen Q2 2014 en Q2 2015 was half miljoen hoger dat dit dus tellen we voor zekerheid hier ook bij op. Kosten voor Q3 zouden dan uitkomen 96,4 + 1,7= 98,1 mio dan zou bij omzet 683 de kostenratio 14,3% zijn ver onder de doelstelling EBITA 41,9 en EBITA marge op 6,1 uitkomen... Buikgevoel zegt too good to be true maar zo bezien niet uitgesloten

    Ben met je eens Tatje stijging omzet procentueel doortellen in stijging kosten lijkt me moeilijk te verdedigen, echter uitgangspunt was kostendoelstelling van USG zelf en vervolgens kun je het bijbehorend kostenplafond dat hierbij hoort ramen o.b.v. geraamde omzet.

    Verder heb je ook goed punt omzet uit de overgenomen OBS moet ook worden meegerekend want kosten worden ook meegeteld 7,61% was gewogen stijging o.b.v. branchedata in de USG landen als OBS-acquisitie 5 miljoen omzet oplevert dan deze nog op te tellen bij 683 is 688 blijft een raming maar zo wordt het plaatje wel steeds meer gevuld met de bepalende factoren.

    Effecten optimalisering komen m.i. deels terug in brutomarge aangezien in deze raming is gerekend met brutomarge van 21% a.g.v. weg bankzitters en margeverbetering (zoals ook bleek uit laatste ABU)
  12. [verwijderd] 27 oktober 2015 18:28
    ManpowerGroup, Inc. breached its 50 day moving average in a Bullish Manner : October 27, 2015
    POSTED BY CAPITALCUBE ON OCTOBER 27, 2015 IN YAHOO FINANCE | 6 VIEWS | LEAVE A RESPONSE
    *Disclaimer : This is as of previous day’s closing price.

    Technical Indicators

    Below is a quick look at 5 technical indicators for ManpowerGroup, Inc.. More studies are available on the Technical Chart.

    Indicator Signal
    Closing Price above/below 50 Day Moving Average Bullish
    Closing Price above/below 200 Day Moving Average Bullish
    50 Day Moving Average above/below 200 Day Moving Average Bullish
    RSI Reading Level (70) N/A
    MACD Compared to 9D EMA Signal Line Bullish
    View these and more technical studies for ManpowerGroup, Inc.

    Click here to view
    Share Price Performance Relative to Peers

    Considering peers, relative outperformance over the last year and the last month suggest a leading position.

    MAN-US‘s share price performance of 33.84% over the last 12 months is above peer median of 21.31%. The 30-day trend in its share price performance of 3.77% is also above the peer median of 1.83% suggesting that this company is a leading performer relative to its peers.

    Share Price Performance
    Quadrant label definitions. Hover to know more

    Leading, Fading, Lagging, Rising
    Screen for companies using relative share price performance

    Click here to view
    Earnings Momentum

    ManpowerGroup, Inc. has an earnings score of 43.67 and has a relative valuation of UNDERVALUED.

    Stocks with High Earnings Momentum are a preferred option for momentum plays. If they are undervalued, it can be a further advantage and may indicate sustained momentum.
  13. Jobo 1956 27 oktober 2015 18:42
    Nog 2 beursdagen overleven. En dan? Erg positief forum, ook ik. Maar wat zeggen mogelijk goede cijfers en een goede outlook over de beurskoers? Analisten kunnen best hoge(re) koersdoelen afgeven, maar wie zegt dat we daar ooit bij in de buurt komen? Mijn vrees is dat er 1 of meerdere partijen in USG, die gedurende lange tijd veel geld hebben verdiend met (mogelijk zelf veroorzaakte) dalende beurskoers van USG, daar mee door zullen gaan. Wie zou ze immers kunnen/willen stoppen?
  14. forum rang 6 tatje 27 oktober 2015 18:53
    En nu is het ook tijd voor een iets hoger marge.

    Dus de potential operating leverage zit in overcapaciteit mensen, in hogere prijzen door schaarste en hogere marge in MKB en in de mate waarin ik de kosten kan beheersen cq verlagen ( optimalisering en intrest )

    Als een peer dus weinig MKB heeft, dat nu aan de beurt is, is zijn potential operating leverage kleiner.

    Hoop dat ik het goed zeg.

    De marge van 24% waar de Rabo het 2 jaar geleden over had, zal er niet meer inzitten volgens Rob.

    Ik denk de max van 22% en kosten die door overcapaciteit en andere optimaliseringen steeds verder dalen. relatief gezien.
    Als percentage van de omzet.

    Verder denk ik, dat die uitfasering van vorig jaar. ( Rob some times you win en some times you lose )
    gewoon uitruilen is geweest met Randstad.
    Randstad die oude omzet tegen lagere marges, maar Randstad werkt ook met lagere kosten en USG PEOPLE de nieuwe omzet met hogere marges ( o.a. Campina ) en een samenwerking bij Campina met Randstad.

    Een grote tender in Nederland.

    Randstad
    USG PEOPLE
    adecco
    Manpower

    zijn de kandidaten.

    Nu neemt adecco USG PEOPLE over, dan zijn er nog maar 3 kandidaten.

    Als er een topspeler in nederland verdwijnt en Randstad blijft de grootste, hebben die dan moeite met een overname van USG PEOPLE door adecco.

    Ik hoop dat er niet een aantal personen gaan zeggen, daar heb je hem weer met een overname.

    Geef op Google in: "" USG PEOPLE overname kandidaat "" en je schikt je kapot over de berichten vanaf 2009.

    Ja Baudolino, alle mogelijkheden om de ebita van Q3 te bepalen en toch is het zo moeilijk.
537 Posts
Pagina: «« 1 ... 5 6 7 8 9 ... 27 »» | Laatste |Omhoog ↑

Meedoen aan de discussie?

Word nu gratis lid of log in met je emailadres en wachtwoord.